Именно ресурсная база стала основой для промышленного и политического подъема Швеции, сдерживавшегося, однако, скудостью людских ресурсов, которые к тому же было тяжело прокормить. Именно этим и диктовалась экспансия шведского государства. И в том же 1600 году началась долгая 29-летняя война с Польшей за Прибалтику, которую Стокгольм рассматривал как продуктовую базу для всего королевства.
Изначально союзником Швеции было Молдавское княжество, основные польские силы были отправлены на юг, и шведы, имея в Прибалтике превосходство три к одному, довольно легко завоевали Ливонию. Однако после переброски на север войск Замойского и Ходкевича шведские успехи быстро иссякли, и под контролем Стокгольма остался чуть ли не один Ревель. Вполне возможно, 1605 год стал бы для экспансионистских планов шведов полностью разгромным, но в дело вмешалась Россия.
Борис Годунов дал шведам кредит на созыв новой армии, и высадившаяся у Дюнамюнде армия Мансфельда осадила Ригу. 27 сентября 1605 года шведы были наголову разгромлены при Кирхгольме уступающим им в численности отрядом гетмана Ходкевича, однако поляки не развили успех, а погрязли в местных дрязгах и склоках.
Это позволило шведам подсластить пилюлю поражения и взять Пернов (Пярну), однако в 1609-м они были выбиты и оттуда. Таким образом, первый этап польско-шведской войны оказался полностью провальным для Стокгольма. Спасла Карла IX Москва, в которой вовсю полыхала Смута. 28 февраля 1609 года Скопин-Шуйский заключил со Швецией союз против Польши и Литвы. За это шведам отдали Карельский уезд вместе с крепостью Кексгольм.
В 1611 году Карл IX умер, и ему наследовал Густав II Адольф, в правление которого Швеция превратилась в великую державу. Однако продолжим описание.
Польские войска вторглись в Россию и начали осаду Смоленска, которая затянулась на два года. В 1610 году русско-шведские войска потерпели поражение при Клушине, в Москве произошел государственный переворот, и бояре призвали на царство польского королевича Владислава. Король Сигизмунд отпускать сына в Россию отказался, и по сути часть России со столицей оказалась завоеванной поляками.
Шведы, благодаря вмешательству России, смогли собраться с силами, подвезти резервы, более того, начали захват русской Ижорской земли. Молниеносным блицкригом были взяты крепости Ям, Копорье, Орешек, Гдов, Новгород и Ивангород. Новгород был объявлен «независимым» государством, а по факту — стал шведским вассалом. В 1615 году на пике шведской экспансии в русские земли войска короля Густава II Адольфа осадили Псков, однако город смог отбиться. Через два года был заключен Столбовский мир, согласно которому России возвращались Новгород, Порхов, Старая Русса и Гдов, однако все побережье Балтики и Орешек на Ладоге оставались за шведами.