Читаем Переиграть дилера на рынке FOREX: Взгляд инсайдера полностью

Переиграть дилера на рынке FOREX: Взгляд инсайдера

По большому счету «интуитивное чутье» рынка сводится к умению правильно интерпретировать движение цены. Ценовые движения – это магическая сила, которая срывает трейдеров с их позиций и заманивает в ловушки. Наблюдение за исполнением заявок на продажу и покупку эквивалентно «чтению ленты» в стародавние времена, в чем так преуспели легендарный Джесси Ливермор и другие биржевые спекулянты, которые внимательно читали телеграфную ленту с биржевыми котировками в попытке оценить краткосрочные ценовые тренды исходя из цен и объемов сделок. Ценовые движения отражают перетягивание каната, который постоянно переходит то на сторону покупателей, то на сторону продавцов, и для опытного трейдера это может быть источником важной информации о состоянии рынка.

Все механические торговые системы имеют присущие им погрешности и ошибки, о которых вы должны знать.

Один из способов правильно оценить состояние рынка основан на анализе графиков. Они являются ценнейшим инструментом для внутридневного трейдера благодаря тому, что наглядно представляют движение цены, и со временем на них проявляются узнаваемые фигуры, которые могут много рассказать опытному трейдеру о происходящем на рынке и его дальнейших намерениях

Все механические торговые системы рано или поздно дают системные сбои, вот почему так важно сохранять элемент дискреционности (торговли по ситуации) при системном трейдинге

Поскольку краткосрочные колебания цен в значительной степени определяются маневрами на рынке «больших парней», в интересах каждого мелкого спекулянта внимательно следить за ценовыми движениями в поисках «следов», которые неизменно оставляют за собой крупные игроки. Очевидно, что читать ценовые движения гораздо проще на биржевых рынках, где доступна информация об объемах сделок и легко выявляются блоки ордеров от институциональных игроков, но даже на FOREX, не имея информации о потоках, вполне можно догадаться о намерениях рынка, собирая данные о потоках ордеров, оставляющих следы в виде графических фигур, и обращая внимание на поведение цен вблизи важных точек разворота. Научиться правильно выявлять ценовые движения нелегко, и со временем трейдеры обнаруживают, что это скорее искусство, чем наука.

Умение читать движение цены является основой дискреционного трейдинга и позволяет трейдерам, как «технарям», так и фундаменталистам, более точно выбирать время для входа в сделки и выхода из них для повышения своей результативности. Главное здесь – не столько напрямую использовать ценовое движение, сколько научиться «предсказывать» его дальнейшее поведение, чтобы иметь возможность предвосхитить реакцию рынка и соответствующим образом запланировать свой ответ. С помощью быстрого потока котировок трейдеры могут научиться выявлять ценовые движения, просто наблюдая за поведением цен вблизи важных уровней.

Например, если, по слухам, вблизи какой-либо фигуры расположен крупный опционный барьер, движение цены вблизи этой фигуры, как правило, подскажет вам, что именно защищается и насколько энергично. Если пара распродается, как только приближается к фигуре, но затем быстро откупается обратно на 10–20 пунктов ниже, это может сигнализировать о том, что парни, защищающие опцион, делают перезагрузку (продают вблизи фигуры и затем закрывают свои короткие позиции). Если это происходит несколько раз подряд, можете быть уверены в том, что они защищают свой опцион, поэтому вам нужно следить за датами истечения опционных контрактов в Лондоне или Нью-Йорке, после которых продажи могут исчезнуть и курс сможет беспрепятственно двинуться вверх[24].

Чтобы научиться правильно читать движение цены, начните задавать себе следующие вопросы.

Что происходит на рынке сразу после выхода новостей? Сначала возникает реакция, а затем – ее быстрое рассеивание (дилеры торгуют против движения: нет реального спроса).

Как ведет себя цена при приближении к важному уровню сопротивления? Неглубокие откаты, коррекция незначительна (спрос, вызванный реальными деньгами; дилеры размещают горы ордеров на покупку и покупают на каждом откате).[25]

Графические следы, которые оставляют за собой движения, вызванные реальными деньгами

Типичное спекулятивное движение цены

Ответы на такие вопросы помогут вам понять, что происходит на рынке, и соответствующим образом скорректировать свою торговлю.

Те, кто хочет более подробно познакомиться с технологией трейдинга, найдет полезную информацию в приложении к этой книге, где рассматриваются такие понятия, как вход в позиции и выход из них, размещение стоп-ордеров и использование ценовых движений.