Первоначально отмена версальских ограничений казалась маловероятной и аппетиты не простирались далее проектов все тех же 6-дюймовых крейсеров. Тем более, что Англия и другие страны, неудовлетворенные своими «вашингтонскими» крейсерами, сделали резкий поворот в сторону именно таких единиц. Но после 1933 года германский Морской Штаб и главный творец его политики, адмирал Редер, более решительно обратились к идее тяжелого крейсера.
В самом начале 1934 года в Морском Штабе были выработаны предварительные проектные требования к новому кораблю. Предполагалось, что он сможет состязаться в бою со всеми вероятными противниками (в числе которых особенно выделялся очень удачный, хотя и одиночный, французский «Альжери», находившийся в это время в постройке), но будет иметь скорость, позволяющую уйти от также находившихся на стапелях французских «Дюнкерка» и «Страсбурга», которые обещали стать самыми страшными «охотниками» за «карманными линкорами» и недостаточно быстрыми тяжелыми крейсерами. Кроме того, новый германский корабль предназначался и для рейдерских действий на океанских просторах.
Таким образом, восемь 203-мм орудий, скорость в 32 узла и запас топлива на 12000 миль 15-узловым ходом предполагалось вместить во все те же 9000- 10000 Т. Задача оказалась более чем сложной, поскольку традиционно предпочитавшие хорошо защищенные корабли, немцы хотели иметь броню, как минимум эквивалентную 120-мм поясу и 80-мм палубе «Альжери».
Вскоре стало ясно, что чудес не бывает, и какими- то боевыми элементами придется поступиться. Первоначально обратились к снижению калибра орудий. Но установка 12 150-мм пушек вместо 8 203- мм давала экономию веса в лучшем случае 550 т, тогда как тяжелый крейсер сразу же переставал быть «тяжелым», заметно проигрывая в бронепробиваемости. Тогда решение попытались найти в промежуточном, 190-мм калибре. В мае 1934 года состоялось совещание под председательством Редера, на котором тщательно обсуждались преимущества и недостатки 190-мм и 203-мм калибров (и это при том, что оба калибра полностью запрещались по условиям Версаля!). Конец спорам положил сам председатель, заметивший, что экономия в весе на 8 орудиях и их боезапасе составит при меньшем калибре менее 100 т, тогда как будущее принадлежит именно восьмидюймовом.
После этого совещания темп разработки заметно ускорился, хотя при тщательном подходе немецкие конструкторы все более и более убеждались в том, с чем уже примирились их коллеги из других стран: невозможности совместить желаемые защиту, скорость и вооружение в пределах 10000 тонн. Формально Германия не являлась объектом ограничений Вашингтонской конференции, но лишь постольку, поскольку была стиснута гораздо более жесткими рамками Версаля, поэтому в своих «фантазиях» могла превысить и 10-тысячный предел с такой же легкостью, как и 6-тысячный, но оставался вопрос стоимости. Кроме того, только что пришедший к власти Гитлер хотел выглядеть «респектабельным», и в его планы одно время входило даже присоединение Германии к международным морским соглашениям, но только в качестве полноправного члена. В силу столь сложной совокупности обстоятельств официально проект оставался «10000- тонным» и первоначально этот предел превышать не предполагалось.
Летом того же 1934 года последовательно появились эскизные проекты крейсера в 10160 т с умеренной скоростью 32 узла, быстро превратившийся в корабль водоизмещением 10700 т. Хотя на бронирование выделялось свыше 20% веса (2140 т), удалось предусмотреть только 85-мм пояс, барбеты и траверзы, а также 30-мм палубу. На ПТЗ запаса уже не оставалось. В общем проект был воспринят благоприятно, хотя защиту его нельзя признать удовлетворительной: она не только значительно уступала бронированию французского «Альжери» и итальянских «Пола», но и являлась примерно эквивалентной защите большинства новых легких крейсеров. Адмирал Редер потребовал увеличения толщины лобовых плит башен до 120 мм, брони борта до 100 мм в районе погребов, а главное - преобразования плоской палубы, идущей по верхней кромке пояса, в традиционную конструкцию со скосами, заметно усиливавшими эффективную защиту жизненно важных частей при попаданиях в борт. Предполагалось также усилить горизонтальную броню в зоне погребов до 50 мм. Интересно, что даже эти ограниченные требования не удалось полностью выполнить.