Трейдинг с доктором Элдером

Во-первых, устанавливать стоп-приказы надо на уровнях, достижение которых маловероятно, — за пределами зоны рыночного шума (см. раздел «Защитные стоп-приказы по методу зоны безопасности»). Во-вторых, случающиеся иногда из-за стоп-приказов потери — плата за подстраховку ваших сделок. Каким бы вы ни были хорошим аналитиком, приказы по ограничению потерь необходимы всегда.

Стоп-приказ можно передвигать только в направлении сделки. Если рынок идет в вашу пользу, подвиньте стоп-приказ до безубыточного уровня. По мере движения рынка продолжайте перемещать стоп-приказ, чтобы защитить все большую долю нереализованной прибыли. Профессиональный трейдер никогда не допустит, чтобы сделка с нереализованной прибылью завершилась убыточно.

Защитный стоп-приказ устанавливать надо так, чтобы в случае проигрыша вы могли потерять не более 2 % вашего капитала (см. главу 7 «Формулы управления капиталом»). Если система тройного экрана подает сигнал о возможности выгодной сделки, но вы видите, что величина потерь при разумном стоп-приказе превысит 2 % вашего капитала, откажитесь от такой сделки.

Установите ориентиры для фиксации прибыли. Ориентиры прибыли устанавливаются гибко, в зависимости от ваших целей и размера капитала. Если у вас значительные средства и долгосрочная перспектива, то можно построить крупную позицию, увеличивая ее по бычьим сигналам на дневных графиках, пока тренд на недельном графике растет. Фиксируйте прибыль, когда ЕМА на недельном графике начинает двигаться горизонтально. При нисходящих трендах следуйте диаметрально противоположным правилам.

Другой вариант — фиксировать прибыль всякий раз, когда цены на дневном графике достигают границ канала. Если вы играете на повышение, то продавайте, когда цены достигают верхней границы канала, и покупайте вновь, когда они снижаются до ЕМА на дневном графике. При игре на понижение фиксируйте прибыль, когда цены падают до нижней границы, и занимайте короткие позиции вновь при следующем росте цен до уровня ЕМА.

Краткосрочный трейдер может закрывать позиции, пользуясь сигналами двухдневного ЕМА индекса силы. Если во время восходящего тренда вы покупаете при отрицательных значениях двухдневного ЕМА индекса силы, то продавать можно, когда оно станет положительным. Если при нисходящем тренде вы открываете короткие позиции, когда двухдневное ЕМА индекса силы выше нуля, то закрывать их следует, когда этот индикатор падает ниже нуля.

Новички часто подходят к рынку как к лотерее: купив билет, садятся перед телевизором и ждут, когда объявят выигрышные номера. Вы поймете, что становитесь профессиональным трейдером, когда на обдумывание стратегии выхода начнете тратить почти столько же времени, сколько на поиск точек входа.

Рис. 6.2. Тройной экран — дневной график

Восходяший тренд на недельном графике означает, что акциями компании Alliance Gaming можно играть только на повышение либо выжидать. Когда ЕМА на дневном графике растет, как и на недельном, у нас появляется несколько возможностей. Можно купить, когда цены откатятся к растущему ЕМА на дневном графике или когда краткосрочный индекс силы опустится ниже нуля. При этом верхняя граница канала дает нам ориентир для фиксации прибыли. Опытный трейдер может наращивать прибыльную позицию в ответ на новые сигналы к покупке, подтягивая защитные стоп-приказы вместо закрытия позиции при достижении верхней границы канала. По мере роста цен канал расширяется с 10 пунктов в апреле до 16 в июле.

У правого края графика чередующиеся резкие выпады индекса силы вверх и вниз предупреждают, что период легких заработков кончился. Рынок впал в истерику, и продолжение тренда маловероятно. Здесь лучше зафиксировать прибыль и поискать другую акцию или группу акций, цены которых растут или падают постепенно.

ТРЕТИЙ ЭКРАН