Ценные бумаги – это просто! Пособие для начинающих

4. По окончании торговой сессии брокер учитывает деньги и бумаги на личных счетах клиентов в зависимости от совершенных сделок.

Налогообложение

Налогообложение физических лиц от операций с ценными бумагами регулируется в соответствии с главой 23 НК РФ. Брокерская компания является налоговым агентом и осуществляет расчет и уплату налога на доходы клиентов по операциям купли-продажи ценных бумаг и операциям со срочными инструментами (фьючерсы, опционы).

Налоги удерживаются по итогам календарного года, а так же в момент, когда клиент отзывает свои денежные средства на свой текущий счет в банке. Налоговые ставки по операциям купли-продажи ценных бумаг и операциям с финансовыми инструментами срочных сделок различны для клиентов, являющихся резидентами РФ, и клиентов – нерезидентов Российской Федерации.

Резиденты РФ – физические лица, фактически находящиеся на территории Российской Федерации не менее 183 дней в календарном году. Налоговая ставка по операциям с ценными бумагами для таких клиентов составляет 13 % от суммы дохода (п. 1 ст. 224 НК РФ). Соответственно нерезидентами РФ признаются физические лица, фактически находящиеся на территории РФ менее 183 дней в календарном году. Налоговая ставка в отношении всех доходов нерезидентов составляет 30 % от суммы дохода (п. 3 ст. 224 НК РФ). Кроме того, для нерезидентов физических лиц действуют ограничения на применение некоторых налоговых вычетов.

Как известно, существуют несколько категорий типов ценных бумаг и по каждой из категорий налоговая база определяется отдельно (п. 1 ст. 214¹ НК РФ):

1) купля-продажа ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг (на бирже);

2) купля-продажа ценных бумаг, не обращающихся на организованном рынке ценных бумаг;

3) операции со срочными инструментами;

4) купля-продажа инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов, включая их погашение.

Доход (убыток) по всем вышеуказанным позициям определяется как разница между суммами продаж ценных бумаг и документально подтвержденными расходами на приобретение, реализацию и хранение ценных бумаг, фактически произведенными налогоплательщиком, либо имущественными вычетами, принимаемыми в уменьшение доходов от сделки купли-продажи (п. 3 ст. 214¹ НК РФ).

Как правило, для определения себестоимости реализованных физическим лицом бумаг используется метод «FIFO» – на уменьшение налогооблагаемой базы идет стоимость первых по времени приобретения ценных бумаг.

В качестве документально подтвержденных расходов признаются следующие виды расходов:

• суммы, уплаченные продавцу в соответствии с договором купли-продажи ценных бумаг;

• оплата депозитарных услуг;

• комиссионные брокеру;

• комиссия биржи;

• оплата услуг регистратора;

• другие расходы, непосредственно связанные с куплей, продажей и хранением ценных бумаг.

Убытки, полученные по одной категории операций с ценными бумагами, не уменьшают доходы, полученные по операциям другой категории.

Крупнейшим сегментом российского рынка ценных бумаг является рынок государственных и корпоративных облигаций. Различают купонные и бескупонные облигации. Купонные облигации – это облигации, у которых величина дохода фиксирована и составляет определенный процент от номинальной стоимости. У бескупонных (дисконтных) облигаций доходом является дисконт (разница между номиналом и ценой покупки облигации).

Инвестору следует знать, что по государственным облигациям (федеральным, субфедеральным и муниципальным) предусмотрено льготное налогообложение. В настоящее время эмитируются только купонные облигации, основной доход по ним – купонный. Этот доход для юридических лиц облагается по налоговой ставке 15 %, для физических лиц – 0 %. Если при инвестировании в такие облигации инвестор получил доход в виде дисконта (разница между ценой покупки и продажи облигации) или его совокупный доход за период владения облигацией превысил объявленную на аукционе доходность к погашению, такая часть дохода инвесторов как юридических, так и физических лиц облагается по обычной ставке налогообложения, характерной для этой категории инвесторов. По корпоративным облигациям все виды дохода для всех инвесторов облагаются по обычной ставке.

Если невозможно документально подтвердить расходы налогоплательщика Налоговым кодексом РФ (п. 1 ст. 220 НК РФ) определены следующие налоговые вычеты. Так, если не удается подтвердить расходы по ценным бумагам, которые были получены в результате приватизации или по наследству, применяются следующие налоговые вычеты:

• 125 000 руб., если бумаги были в собственности менее трех лет (из суммы оборота по ценным бумагам вычитается 125 000 руб., а оставшаяся сумма будет налогооблагаемой базой);

• на всю сумму, полученную от продажи ценных бумаг, если эти бумаги были в собственности более трех лет.