Брат-2: Петля анаконды

   

Проблема возникает на основе того, как сегодня вы­пускаются эти облигации. Вместо проведения открытых тендеров почти все выпуски являются результатом за­кулисных сделок. В 1970 году лишь 15 процентов кон­трактов по муниципальным облигациям проходило без представления заявок и торгов. В 2009-м же году 85 процентов сделок по муниципальным облигациям прошло в закрытом режиме, без выдвижения заявок и проведе­ния тендеров.

Анализ показывает, что такие облигации неизменно обходятся муниципалитетам дороже, чем ценные бума­ги, являющиеся результатом открытых тендеров. Пока обвинения в мошенничестве и коррупции предъявлены государственным служащим и членам городских сове­тов во Флориде, Нью-Йорке, Нью-Мексико, Алабаме и Калифорнии. И это лишь начало списка.

Количество дефолтов по муниципальным облигациям резко выросло: если в 2007 году их сумма составляла 348 миллионов долларов, то уже в 2008-м она подско­чила до 7,4 миллиарда, то есть в 20 раз. Все большее количество городов, округов и штатов оказывается на грани банкротства.

И вот здесь-то и кроется настоящий фокус: самые крупные выкупленные и спасенные банки и фонды сно­ва получат огромные прибыли, если облигации штата и городов Калифорнии рухнут. Суть в том, что они за­гребут большие деньги на продаже облигаций в рамках коррупционных сделок. А затем смогут сделать ставку против этих облигаций, покупая деривативы кредитно- дефолтных свопов.

Прямо сейчас Уолл-стрит сделала ставку на 27 мил­лиардов долларов против калифорнийских облигаций, которые ее банки помогали продавать. И вам лучше по­верить в то, что Уолл-стрит использует все бухгалтер­ские трюки и закорючки, чтобы столкнуть Калифорнию в яму банкротства и получить на этих ставках реально большие деньги.

На самом деле, только за прошлый год крупные банки получили I миллиард долларов в виде комиссии, продавая простимулированные Обамой облигации Build America. По сути дела, это была уловка, в рамках которой бан­ки чудовищно переплачивали выстроившимся в очередь обанкротившимся городам и штатам с их норовистыми ин­весторами на финансирование коррупционных проектов - таких как модернизация моста в бухте Сан-Франциско. Стоимость проекта выросла с 1,8 до 13,6 миллиарда дол­ларов, причем проценты составили там 8 миллиардов.

Хорошая новость заключается в том, что Уолл-стрит, как обычно, делает огромные деньги, чему всегда надо радоваться. И, конечно же, платят за это рядовые болваны, сидящие за рулем, которые платят по 5 дол­ларов за проезд по мосту (в 2003 году они платили по 2 доллара)».