Долгосрочные секреты краткосрочной торговли

Наше следующее испытание системы связано с использованием стоп-ордера в 6000$. Улучшает ли это производительность? И да, и нет. На самом деле, мы действительно делаем больше денег – 269525$, причем и точность исполнения повышается до 70 процентов. Но нам приходится платить за это. Обратите внимание, что на Рисунке 15.5 убыток по самой большой убыточной сделке достигает 5920$, в отличие от 2045$ при стоп-ордере в 1500$. Более того, размер средней убыточной сделки составил 1263$ со стоп-ордером в 1500$, по мере увеличения риска он повысился до 1661$, в то время как средняя прибыльная сделка, уровень которой при стоп-ордере в 1500$ составлял 1371$, по мере удаления стоп-ордера от точки входа увеличивается только до 1477$.

Проблема в том, что при применении более удаленного стоп-ордера, вы можете всего на одной сделке потерять слишком большую часть вашего капитала -6045$. Это достаточно серьезная проблема. Если вы не желаете рисковать более чем 5 процентами вашего счета при любой сделке, то, имея счет в 100000$, вы сможете торговать только одним контрактом со стоп-ордером в 6000$, в то время как стоп-ордер в 1500$ позволяет торговать двумя контрактами, что в конечном итоге удваивает прибыль по вашему счету. Может показаться, что это не так уж и много, но при использовании моей формулы управления капиталом результаты существенно улучшаются.

Урок, который вы, я надеюсь, усвоили, состоит в том, что долларовые стоп-ордера гораздо эффективнее, нежели кружащиеся дервиши технического анализа.

Анализ того, как я торгую

Ну ладно, хватит о краткосрочных интригах рынков, все эти фокусы торговли имеют место быть в любой момент времени. Впрочем, работать с ними лучшего всего, рассматривая их с правильной точки зрения.

Поэтому я и включил в данное издание краткий анализ моей работы на рынках. Я ознакомлю вас с составными частями механизма моей каждодневной торговли.

Настало время рассказать вам об одном из самых мощных рыночных индикаторов. Многие мои ученики только его одного и используют в торговле: ведь он представляет триллионы долларов инвестиций, которые совершаются большими парнями. Эти самые большие парни и являются теми, кто приводит рынок в движение, они знают гораздо больше нас с вами.

Вот, как надо следовать за ними…

Правительство Соединенных Штатов публикует еженедельный Обязательный отчет трейдеров (Commitment of Traders Report, COT), в котором содержится вся информация относительно покупок и продаж, совершенных различными игроками рынка в течение предыдущей недели. Фактически, существует три группы участников рынка: коммерсанты, крупные спекулянты и мелкие спекулянты.

Отчет выходит в конце каждой недели и основывается на информации о торговле вплоть до четверга той же недели. Его можно найти по адресу:

www.cftc.gov/marketreports/commitmentsoftraders/mdex.htm.

Я начал отслеживать действия этих групп трейдеров в 1970 году, когда еще никто не знал об этих отчетах. Полагаю, у меня есть основания утверждать, что никто не может похвастаться большим опытом анализа этого аспекта работы рынков. Некоторые из моих учеников сделали карьеры на этой информации. Они неплохо поработали. Я всегда считал, что следует докапываться до источника любой значимой информации. В данном случае, таким источником являюсь я сам, и вы, читатели моей книги, обладаете доступом к нему. Дело не только в том, что у меня имеется сорокалетний опыт работы с данными, – все новейшие инновационные методы анализа отчета СОТ базируются на моих изысканиях.

Чрезвычайно важно понимание особенностей торговли трех вышеозначенных категорий трейдеров или инвесторов. Начнем с мелких спекулянтов. По большей части, эта группа представлена людьми, подобными вам… они стремятся покупать на низах и продавать на пиках, зарабатывая пару быстрых долларов на торговле. В действительности, мелкие спекулянты обычно продают на минимумах и покупают на максимумах, то есть, в большинстве случаев, совершают неправильные действия.