В 1884 году Луньевские копи купил П. П. Демидов, князь Сан-Донато, сделавший это месторождение образцом правильной разведки и эксплуатации угля. Многие Луньевские шахты были названы в честь Демидовых, например, «Павел», «Елим», «Акинфий». Среднегодовая добыча на Луньевских копях с 1900 по 1910 год доходила до 100 тысяч тонн. Посёлок постепенно разрастался, в эпоху расцвета его застал В. И. Немирович-Данченко. «
Река Луньва
В 1882—1884 годах на Луньевских копях появляются промывочная и коксовая фабрики, первые на Урале. Хотя первые опыты коксования угля в кучах без особых результатов были проведены еще в 1814—20 годах по указанию В. А. Всеволожского, тогдашнего владельца Луньевских угольных копей. Конно-рельсовыми дорогами или цепными путям добытый уголь перемещался от копей к сортировальным дворам, где уголь дробился и сортировался по крупности. Часть угольной мелочи сразу шла на обслуживание копей: топку паровых машин, отопление домов. После промывки угля на фабрике получалось 2 сорта угля, первый шёл на коксование, а второй для отопления и на продажу. Коксование производилось в 23 печах системы Коппе, а получившийся кокс использовался для выплавки меди на Выйском заводе (Нижний Тагил). Из-за высокого содержания серы (около 3%) в Луньевских углях полученный кокс не годился для чёрной металлургии. Эту проблему решили только в советское время, когда для коксования стали применять смесь кизеловских углей с высококачественными углями Кузбасса.
Некогда один из центров добычи угля сейчас сильно деградировал, осталось несколько сотен жителей, в основном пенсионеров. Хорошая экспозиция, рассказывающая об истории Александровского района, в том числе и Луньевских шахт, находится в Александровском краеведческом музее
. Адрес музея: город Александровск, ул. Свободы, 98, телефон: +7 (34274) 3-37-37. Здесь же хранится и старинная деревянная вагонетка, найденная в старинной шахте на Урсинской горе.