Инвестирование в акции с помощью Профиля Объема

Когда я ищу акции, я обычно устанавливаю фильтр дивидендов на отображение только тех компаний, которые выплачивают дивиденды больше 2%.

Между прочим, дивидендная доходность большей части акций S&P 500 варьируется от 1% до 2%.

Если захотите, Вы сможете получить и больше. Размер дивидендов в 3-4% также оптимален и надежен, никаких проблем. Если размер дивидендов выше, то в это сложно поверить.

Более высокая дивидендная доходность может быть ненадежной в долгосрочной перспективе. Помните, уравнение для расчета Дивидендной доходности использует только самые последние данные компании. Она не предоставляет Вам полную историю и прежний размер дивидендов.

Еще один вопрос, над которым стоит задуматься, выглядит следующим образом: когда компания зарабатывает деньги, у нее есть два варианта. Первый – держать деньги внутри компании, которая будет использовать их для роста; второй – для выплаты денежных средств акционерам.

Здесь нет хорошего или плохого вариант. (Кстати, это называется «Коэффициент выплаты дивидендов» = отношение между тем, сколько денег компания выплачивает акционерам, и тем, сколько оставляет себе).

Это довольно распространенная и целесообразная практика, когда расширяющаяся компания не выплачивает крупные дивиденды. Для расширения им нужны деньги (что в конечном итоге должно отразиться на росте цены акции).

С другой стороны, крупные компании, уже сформировавшие свой бизнеса и владеющие большой частью рыночной доли, имеют тенденцию к выплате более крупных дивидендов своим акционерам.

Это не черно-белая ситуация. Большие дивиденды не всегда являются признаком компании с хорошим управлением.

Также стоит отметить, что существуют компании, который в огромной степени зависят от цикла деловой активности, если это касается дивидендов. Это больше всего относится к ИФН компаниям (Инвестиционный фонд недвижимости).

Они-то и выплачивают огромные дивиденды (около 90% их дохода уходим акционерам!). Размер их дивидендов может варьироваться от 5% до 10%.

Однако они могут выплачивать такие дивиденды только при низкой ключевой процентной ставке, а это не кажется надежным. При повышении процентной ставки дела перестают казаться радужными, и таким компаниям приходится значительно сокращать размер дивидендов.

Я не говорю, что ИФН компании не достойны внимания, но я бы рекомендовал поискать более надежный источник дивидендной доходности.

И последнее замечание: следует сказать, что, если что-то кажется слишком хорошим, чтобы быть правдой, то есть вероятность, что Вы что-то упустили, или есть какая-то уловка, которую Вы не поняли. Но все будет в порядке, если Вы будете строго придерживаться диапазона в 2-4%.

Секторы

Скринер Finviz распознает 11 секторов.

Этими секторами являются: Сырье, Услуги связи, Цикличное потребление, Устойчивое потребление, Энергетика, Финансы, Здравоохранение, Промышленные предприятия, Недвижимость, Технологии и Коммунальные услуги.

Рекомендуемые секторы

Сырье, Устойчивое потребление, Здравоохранение, Промышленные предприятия (в определенной степени) и Коммунальные услуги.

Нерекомендуемые

Финансовый, Технологический, Цикличное потребление (в определенной степени).

При скрининге акций Вам придется выбрать один сектор. Больше выбрать не получится. Поэтому, например, для начала Вы будете искать акции в секторе «Сырье». По окончанию работы с этим сектором Вы выберите другой, например, «Услуги связи» и снова запустите скрининг.

Рекомендую инвестировать в несколько секторов. «Складывать все яйца в одну корзину» может быть слишком рисковано. Тем не менее, я бы не рекомендовал сильно расширять свой портфель слишком большим количеством секторов. С таким же успехом Вы можете купить индекс, что было бы дешевле. Я советую выбрать 4-5 секторов и выбрать акции там.

Каждый сектор состоит из индустрий. Сейчас я расскажу Вам более подробно о каждом секторе и его индустриях:

Сырье

Сектор «Сырье» включает в себя компании, специализирующиеся на нахождении, добыче и обработки сырья.

Сырье – это природные ресурсы, такие как золото, серебро, железная руда, уголь, нефть, природный газ, каменные материалы и дерево.

Индустрии

• Факторы сельскохозяйственного производства

• Алюминий

• Строительные материалы

• Химические вещества

• Уголь

• Медь

• Золото

• Производство пиломатериалов и древесины

• Другие индустриальные, ювелирные и горнодобывающие предприятия

• Бумага и бумажная продукция

• Серебро

• Сталь

• Linde plc (LIN) – Специализация: химикаты, Великобритания

• BHP Group (BBL, BHP) – Промышленные металлы и горнодобывающая деятельность, Австралия

• Rio Tinto Group (RIO) – Промышленные металлы и горнодобывающая деятельность, Великобритания

• Vale S.A. (VALE) – Промышленные металлы и горнодобывающая деятельность, Бразилия

• The Sherwin-Williams Company (SHW) – Специальность: химикаты, США

• Ecolab (Inc. (ECL) – Специальность: химикаты, США

Особенности сектора

Чувствителен к экономическому циклу