Инвестор за выходные. Руководство по созданию пассивного дохода

В развитых странах расчет ESG в инвестировании начался еще в 1960-е гг. Это было время расцвета философии хиппи, когда люди наконец задумались об экологии после долгой эпохи индустриализации.

В России про экологичность говорят все чаще, но в действительности эти разговоры мало влияют на ситуацию. Вспомните хотя бы реакцию компаний на относительно недавние катастрофы с разливом нефти в Норильске и на Камчатке.

ESG-рейтинги составляют многие агентства. Одним из крупнейших является компания MSCI. На базе таких рейтингов даже формируют фонды, которые вы можете купить.

Что именно стоит за этой характеристикой? Environmental – экология

1. Изменение климата и уровень углеродных выбросов.

2. Загрязнение окружающей среды и уровень отходов: токсичные выбросы и радиация, избыточность отходов электроники и упаковочных материалов.

3. Экологические возможности: использование экологически чистых источников энергии, меры по восстановлению окружающей среды.

Social – социальная ответственность

1. Человеческий капитал: работа с кадрами, социальные лифты, здоровье и безопасность работников.

2. Уровень ответственности производства: безопасность продукции, конфиденциальность данных.

3. Социальные возможности: софинансирование работников, дополнительное медицинское страхование, хорошее питание.

Governance – корпоративное управление

1. Корпоративное управление: разнообразие состава совета директоров, наличие независимого бухгалтерского аудита, степень контроля бизнеса акционерами и его открытость для них.

2. Корпоративное поведение: деловая этика, налоговая прозрачность, противодействие коррупции и наличие здоровой конкуренции.

На основании множества факторов дается итоговый рейтинг, CCC (красный) – самый низкий, AAA (зеленый) – самый высокий.

На сайте MSCI вы можете увидеть, какие именно характеристики компании особенно плохи, а какие, наоборот, можно ставить в пример. Одной из образцовых компаний является Microsoft, которая обладает высшим рейтингом AAA (7/7). У компании Apple рейтинг A (5/7). А у «Норникеля» всего лишь B (2/7), хотя в графе «коррупция» она одна из лучших в РФ. Это любопытно.

Такой ESG-рейтинг присваивается только достаточно крупным мировым компаниям.

Что в итоге:

Инвесторы все-таки идут на фондовый рынок с целью приумножить свой капитал. Экология и отношение к сотрудникам для многих на последнем месте. Финансовые показатели важнее.

Мне хочется сравнить отбор компаний по критерию ESG с раздельным сбором мусора для переработки и уменьшения загрязнения окружающей среды. Учитывая этот рейтинг, мы шаг за шагом можем поддерживать более экологичные и развитые компании. Тем более что ETF-фонд на такие компании в США (тикер ESGV), созданный пару лет назад, обгоняет индекс S&P 500.

Это логично, потому что большая часть крупнейших ESG-компаний – из IT-сектора, который сейчас очень неплохо растет: Apple, Amazon, Alphabet, Facebook, Nvidia и другие.

Главное из части про инвестиции в отдельные акции

1. Фундаментальный анализ показывает недооцененность акций, а технический – психологию толпы.

2. При покупке отдельных акций обязательно сравнивайте мультипликаторы компаний по отраслям.

3. Вкладывайте в каждую компанию не больше 5 % всего капитала – это значительно снизит риск.

4. Если хотите поучаствовать в изменении мира, присмотритесь к компаниям с высоким ESG-уровнем.

Часть X Инвестиции не на бирже

Поздравляю! Теперь вы обладаете базовыми знаниями, достаточными, чтобы прямо сейчас начать инвестировать на фондовой бирже.

В финальной части я хочу поделиться своими мыслями про инвестиции, которые не связаны с фондовым рынком. Поговорим о вечном: детях, времени и знаниях.

Глава 1 Ребенок – это дорого?

Когда семейные пары задумываются о том, чтобы завести ребенка, часто возникает важный вопрос: а насколько дорого его содержать? Короткий ответ таков: это недорого, если вы готовы тратить много своего времени. Давайте разбираться.

Начну с господдержки при рождении детей. Когда родилась моя дочка, я постарался и получил все возможные пособия. Оказалось, что государство выделяет реальные деньги на содержание ребенка.

Сумма складывается из федеральных и региональных выплат. Если ждете ребенка, обязательно зайдите в соответствующий раздел сайта «Госуслуги». Там есть на удивление понятная инструкция, как получить все полагающиеся вам пособия.