Казначейство. Автоматизированные бизнес-технологии управления финансовыми потоками

Рис. 3.4. Схема формирования кассового бюджета

Рис. 3.6. Сводный кассовый бюджет холдинга

Качество прогнозирования зависит от длительности периода, на который составляется прогноз: чем длиннее период, тем менее точным становится предсказание. Расходы на подготовку ежемесячного бюджета денежных средств обычно оправданны только для прогнозов, касающихся ближайшего будущего.

Кассовый бюджет холдинга отличается от кассового бюджета предприятия, входящего в холдинг, консолидированным характером статей доходной и расходной частей финансового плана компании. Помимо этого в кассовом бюджете холдинга заложены доходы и расходы, присущие всей компании и напрямую не зависящие от деятельности филиальной сети. Чем выше степень централизации финансового управления, тем больше процент таких статей в консолидированном бюджете.

Из табл. 3.1 видно, что в ней сгруппированы денежные платежи компании по всем видам деятельности: производственной, инвестиционной и финансовой.

Значение суммарного итога по всем видам деятельности при нормальной работе холдинга всегда положительно, поскольку предполагает превышение доходов над расходами, что, в свою очередь, является целью любого коммерческого предприятия.

Таблица 3.1. Статьи кассового бюджета

Платежный календарь

Процесс управления денежными потоками в средних компаниях или больших холдингах, не имеющих четкой финансовой структуры с жестко определенными центрами финансовой ответственности и регламентированным документооборотом, выглядит достаточно хаотично. Иначе обстоит дело в компаниях и холдингах с методически правильно построенной финансовой моделью, с четко распределенными ЦФО, их правами и обязанностями. Такие компании проводят уверенную финансовую политику, эффективно используют достигнутые результаты и создают условия для дальнейшего роста экономических показателей. Одним из системных способов управления финансовыми потокам компаний является применение платежного календаря.

Платежный календарь – таблица, в которую заносят все поступления денег в организацию: выручку от продаж, кредиты, займы и др. Календарь должен содержать и записи о платежах фирмы. Например, о расчетах с поставщиками, погашении процентов, кредитов и выдаче заработной платы. Главное предназначение этого документа – помогать финансовому специалисту контролировать кредитоспособность и платежеспособность организации.

Примерный перечень статей платежного календаря приведен в табл. 3.2.

Таблица 3.2. Статьи платежного календаря