Лебо - Компьютерный анализ фьючерсных рынков

5. Фиксируйте прибыль, когда рынок достигает противоположной стороны кон­верта. Если вы хотите упростить этот процесс, используйте границу конверта во время вашего вхождения в позицию в качестве цели, в противном случае вы будете вынуждены переустанавливать вашу точку выхода каждые полчаса. (Смотрите рисунок 4-1.)

При некоторых изменениях конверта эта система может быть использована для обычной торговли вместо торговли в течение дня. Мы получили хорошие результаты при торговле на соевых бобах.

Система "Hi MOM" (Высокого момента)

Мы называем эту стратегию дневной торговли системой "Hi MOM", потому что сигналы о начале торгов поступают только при высоких значениях момента. Вот как она работает:

1. Используйте 9-минутные графики фьючерсов на SP. Мы выбрали 9-минутный интервал, так как система должна быть чувствительной к незначительным це­новым движениям, 9-минутные бары также делят торговый день на 45 равных временных периодов. Десяти минутные бары, вероятно, работали бы точно так же, но мы предпочитаем использовать бары, представляющие одинаковые вре­менные периоды, чтобы не получить непарный бар в конце торгового дня. 9-минутные графики также позволяют нам стартовать раньше трейдеров, исполь­зующих более распространенные интервалы в 10,15,20 и 30 минут.

2. Прямо под 9-минутным графиком SP установите 6-периодный момент. Выбе­рите масштаб исследования таким, чтобы вы легко могли определить, когда момент достигает+/-150.

3. Ищите дивергенции между моментом и графиком SP. Первый шип той диверген­ции, которую мы ищем, прорвет на нашем графике момента уровень +/-150. Вто­рой и третий шипы дивергенции не обязательно должны достигать уровня 150.

4. После дивергенции Hi MOM входите на рынок сразу же после возникновения крюка, заканчивающего фигуру дивергенции. Разместите начальную останов­ку потерь так, чтобы она на 20 пунктов выступала за ближайший пик или впа­дину графика. (Точка В дивергенции АВ.) Воспользуйтесь следящей останов­кой, использующей пики и впадины графика в качестве уровней поддержки и сопротивления.

5. Фиксируйте прибыль, когда возникает дивергенция в противоположном направ­лении, но не разворачивайте торговлю. Торгуйте только по первой дивергенции дня. Исключением для правила одной торговли в день является ситуация, когда устанавливается дивергенция АВС с тремя шипами вместо двух. Если мы вошли после второго пика и не были достаточно удачливыми, чтобы быть остановлен-ными до третьего пика, инициируйте вторую торговлю в том же направлении, если только дивергенция продолжается. Закрывайте любые позиции, оставшие­ся открытыми к концу торгового дня. (Смотрите рисунок 4-2.)

Система "Hi MOM" простая, но очень эффективная, потому что она объединяет терпеливое ожидание периодов волатильности (сигнализируемых уровнем момента +/-150) с прекрасным таймером вхождений, предлагаемым дивергенциями.

Межрыночные дивергенции, трехмерная техника Охамы

Один из наших подписчиков из Лос-Анжелеса, Гарри Иной, в течение несколь­ких лет работал бок о бок с Биллом Охамой вплоть до его смерти в 1990. Гарри очень успешно применял широко известную "3D" технику Билла в дневной торговле. Здесь приведено ее разъяснение:

1. Создайте страницу пятиминутных графиков по двум или трем связанным това­рам. Например, сравните пятиминутные графики SP, NY Composite и Основ­ного Рыночного Индекса (Major Market Index). Вы могли бы также сравнить казначейские обязательства (T-bonds), казначейские билеты (T-notes) и муни­ципальные обязательства (muni bonds). Существуют другие возможные связан­ные группы, как валюты, энергетические фьючерсы или соевый комплекс, но лучшие торги в течение дня обычно получаются на фондовых индексах или обязательствах.

2. Аккуратно сравните пятиминутные графики на предмет дивергенции, когда один рынок создает новый пик или впадину, и один или несколько других рынков в группе не могут подтвердить движение и создать свой пик или впадину. (Смот­рите рисунок 4-3.)

3. Когда дивергенция определена, торговля должна проводиться на наиболее торгу­емом (наиболее ликвидном) рынке в группе. Например, в случае фондовых индек­сов, вам бы следовало торговать SP, а не Основным Рыночным Индексом.

4. После вхождения в торговлю рекомендуется применить какой-нибудь метод следящих остановок. Например, отслеживание остановки в примерно 125 пун­ктов на SP могло бы стать отправной точкой. Было бы логичным использо­вать более удаленные остановки во время периодов волатильности и более близкие остановки, когда рынки находятся в спокойном состоянии.

5. Если вы получили быстрый доход в $500 в течение получаса, просто зафикси­руйте его. Если торговля проходит медленнее, удерживайте позицию, пока ка­жется, что она движется в правильном направлении. Гарри не ждет сигнала к закрытию торговли, а использует здравый смысл для принятия решения о том, когда зафиксировать прибыль, а когда убытки.