Мир и технологические корпорации

Стоимость самого Bitcoin упала примерно на 75%, балансируя к концу 2022 г. в промежутке между $15 и $17 тысячами (Рисунок 22), в то время как сложность его майнинга выросла на 51% до рекордно высокого уровня. Сложность майнинга биткойнов меняется примерно каждые две недели в зависимости от того, сколько вычислительной мощности используется для добычи его блоков.

Рисунок 22. График движения цены Bitcoin с 17 ноября 2021 г. по 17 ноября 2022 г. Источник: finance.yahoo.com

Своего пика перед падением цена на криптовалюту достигла в ноябре 2021 г. и составила $69 000. На негативно складывающееся положение дел в индустрии оказал влияние ряд факторов. Как и в ситуации с рынком акции, среди таковых можно назвать ужесточение монетарной политики ФРС США, а также сокращения ею своего баланса за счет изъятия денег из финансовых рынков. Это привело к уменьшению капитала, то есть его притока в инвестиционные активы, в том числе, криптовалюты, в которые в период пандемии были вложены огромные деньги.

На конец ноября 2022 г. отток средств из криптоактивов составил примерно $23 млн. Это явилось следствием негативных настроений, связанных с «нездоровой» обстановкой в отрасли. При этом, если сравнивать показатели в общем, то вывод капитала можно назвать незначительным. К примеру, инвесторы вывели из биткойна 10 млн, в то время как, приток с начала года составил 322 млн.78

Ноябрь 2022 г. для стал месяцем плохих новостей, главным из которых явилось событие, превосходящее по своим масштабам и коллапс Terra, и хакерскую атаку на Mt. Gox – банкротство FTX, одной из крупнейших криптовалютных бирж. Компания опубликовала пресс-релиз у себя в аккаунте Twitter (Рисунок 23).

Рисунок 23. Скриншот пресс-релиза FTX в Twitter. Источник: twitter.com

FTX состояла более чем из 100 компаний, объединенных под общей собственностью ее руководителя Сэма Бэнкмана-Фрида (СБФ). Крах биржи спровоцировал очередную волну волатильности на спекулятивном рынке цифровых активов. Состояние самого основателя, составлявшее почти $16 млрд, испарилось за несколько дней. 11 ноября крипто-империя подала заявление о банкротстве. Ожидается, что биржа не сможет выполнить свои обязательства перед клиентами, так как на момент подачи заявления о банкротстве активы компании составляли всего $900 млн, в то время как долги оцениваются в сумму около $9 млрд. Это событие стало настолько знаменательным, что Amazon Studios заказали посвященный краху биржи и ее основателю Сэму Бэнкману-Фриду сериал.

Сам же бывший СЕО FTX в интервью изданию New York Times заявил, что все могло обернуться гораздо хуже. Руководитель Alameda Research Кэролайн Эллисон взяла вину за крах биржи на себя. Она объяснила, что Alameda использовала средства клиентов FTX для погашения кредитов, которые компания брала для совершения венчурных инвестиций. В беседе с журналистами СБФ подтвердил, что непогашенная задолженность Alameda Research перед FTX составляет $10 млрд. Ресурс Nansen в своем исследовании указывает, что около 86% utility-токенов FTX (FTT) изначально контролировались самой биржей, а также Alameda Research.79

Убытки криптовалютных хедж-фондов, вложивших средства в FTX или ее utility-токен FTT, могут достигать $5 млрд. К примеру, сообщается о следующих цифрах: Paradigm вложила $278 млн, Sequoia Capital – $213 млн, Genesis – $175 млн, Pantera Capital – $100 млн, Galaxy Digital – $77 млн, CoinShares – $30,3 млн и так далее.80

Крупнейшая криптовалютная биржа Binance, заявлявшая ранее о возможности приобретения своего бывшего конкурента на фоне возникшего у него «кризиса ликвидности», отказалась от сделки, сославшись на новости о нецелевом использовании средств клиентов и предполагаемых расследованиях, инициированными американскими государственными органами. Не менее $1 млрд средств клиентов пропало после того, как бывший генеральный директор FTX Сэм Бэнкман-Фрид перевел $10 млрд средств пользователей в Alameda Research – основанную им самим фирму по торговле цифровыми активами.

В итоге, получилось так, что международная компания управлялась хаотично, как личная вотчина СБФ. Средства инвесторов и клиентов расходовались, в том числе, не по назначению, к примеру, на покупку домов для руководителей FTX. Команда, занимающаяся процессом банкротства криптовалютной биржи, предпринимает почти безуспешные попытки отследить движение активов, однако на начавшихся слушаниях в суде юристы заявили, что значительная часть либо отсутствует, либо украдена. FTX была одной из крупнейших криптобирж в мире, и если этим биржам нельзя доверять, то кому вообще можно?

Для справки: