Один хороший трейд. Скрытая информация о высококонкурентном мире частного трейдинга

Алгоритмические программы и HFT никуда не денутся, они останутся с нами. Работа трейдеров состоит в использовании торгов^іх моделей для генерации прибыли. Мы не жалуемся. Мы не составляем каталоги несправедливостей в мире трейдинга. Во-первых, на это ушло бы уйма времени. Во-вторых, нам за это никто не заплатит. Мы делаем деньги на рынке, выискивая торговые модели, совершенствуя профессиональные навыки (такие, как чтение ленты) и адаптируясь к изменяющимся условиям. Трейдинг - работа непростая. Алгоритмы и HFT еще более усложняют торговлю. Но мы смогли научиться справляться с этими напастями. И вы тоже можете.

Основные моменты при чтении ленты

«Подход к работе на фондовом рынке может быть лишь один: не

бычий, не медвежий, а правильный».

Джесси Ливермор

Считывая информацию с ленты, мы узнаем о соотношении покупателей и продавцов по данной цене. Мы внимательно наблюдаем за потоком заказов. Мы выискиваем то, что называем устойчивыми бидами или офферами, и следим за появлением необычайно больших объемов по тому или иному значению цены, которые приводят к образованию ключевых внутридневных уровней. Давайте разберемся.

Устойчивый бид

Устойчивый бид появляется в случаях, когда по биду проходит в 5-10 раз больше покупок акций, нежели мы ожидали. Допустим,

стандартная модель поведения акции такова, что прохождение по биду

ордеров на 5 тысяч акций, бывает достаточным для снижения цены. Если на той же

самой цене покупателя (на биде) оказывается ордеров на 50 тысяч, а цена при этом

падать не желает, мы говорим, что этот бид устойчивый. Такого рода информация

может показать нам крупный заказ. С какой стати этот парень так много покупает по

биду, у одной и той же цены? Возможно, потому что он должен купить слишком много

акций.

Нельзя утверждать, что это предположение на сто процентов гарантирует существование крупного заказа, но вероятность высока. Часто, обнаружив устойчивый бид, мы открываем длинные позиции.

Важный внутридневной уровень

Самые лучшие трейды получались у меня после того, как я замечал необычайно высокий объем по определенной цене. Мы наблюдаем за движением акции и знаем, что появление 5-тысячного заказа провоцирует подъем или снижение цены. А затем четверть миллиона акций меняет хозяина по одной и той же, или почти по одной и той же цене. Такая активность акции вызывает у меня естественный интерес. Это называется важным внутридневным уровнем.

Каков порядок действий после обнаружения важного внутридневного уровня? Если акция уверено находится над ним, и цена покупателя удерживается, следует открывать длинную позицию. Если акция находится под уровнем, и цена продавца удерживается, я продаю акцию. Такая позиция растягивается по времени, я держу ее не пару минут, а несколько часов, ожидая существенного отхода от внутридневного уровня. Только что состоялась серьезная битва, теперь она завершена, и акция отправляется на поиск новой цены. Движение к новому уровню может занять некоторое время, поэтому я не спешу с выходом из рынка.

Ключевым моментом при чтении ленты можно считать выявление цены, на которую пришлась большая часть дневного объема торговли. На графиках этот объем может вырисоваться лишь после значительною движения. Не забывайте о том, что графики по сути своей, являются запаздывающими индикаторами. Чтение ленты - опережающий индикатор. Сохраняйте ментальную гибкость и стремитесь к непредвзятому взгляду на поведение цены.

Итак, я покупаю при устойчивом биде и наличии внутридневной тенденции к повышению (если цена не находится вблизи важного уровня сопротивления) и продаю при устойчивом оффере и наличии внутридневной тенденции к понижению (если цена не находится вблизи важного внутридневного уровня поддержки). Если быть точным, существует несколько исключений из вышеозначенного правила, но попытка разобраться в деталях, слишком далеко увела бы нас от обсуждения вопроса понимания языка ленты.

В торговле на фондовом рынке очень часто превалирует бычий настрой. В основном он создается взаимными инвестиционными фондами, промышленным комплексом с его заинтересованностью в состоянии накопительных пенсионных счетов и стимулирующими продажи рекламными роликами T.RowePrice, на которых люди резвятся на пляже и слышен звук ударов бейсбольными битами по мячу. Не подпадайте под влияние популярных финансовых медиасредств и жадных до ваших денег управляющих активами инвестиционных компаний. Это совсем не то, чем мы занимаемся как трейдеры. Длительное удержание позиции для меня, означает пребывание в рынке в течение пяти часов, а не пяти лет. Не забывайте об этом, когда читаете ленту.

Осваиваем новые торговые приемы

Весной 2009-го года внутридневным проп-трейдерам удалось отловить чудесный трейд по акции RIMM. Произошло это в самом начале дня, что позволило нам при открытии длинной позиции воспользоваться внутридневным уровнем поддержки предыдущей сессии. При принятии решения мы руководствовались информацией полученной с ленты.