О заседании Политбюро 23 августа 1923 года Борис Бажанов вспоминал: «Я секретарствую на особом, чрезвычайно секретном заседании Политбюро, посвященном только одному вопросу — о революции в Германии. На заседании присутствуют члены и кандидаты Политбюро, и кроме того Радек, Пятаков и Цюрупа. Радек, как член исполкома Коминтерна, делает доклад о быстро растущей революционной волне в Германии. Первым после него слово берет Троцкий. “хронически воспаленный Лев Давыдович”, как называют его злые языки, чувствует себя в своей стихии и произносит сильную речь, полную энтузиазма.
— Вот, товарищи, наконец, эта буря, которую мы столько лет ждали с нетерпением, и которая призвана изменить лицо мира. События, которые идут, будут иметь колоссальное значение. Германская революция — крушение капиталистического мира. Но надо видеть действительность, как она есть. Для нас это игра ва-банк. Мы должны поставить на карту не только судьбу германской революции, но и существование Советского Союза. Если германская революция удастся, капиталистическая Европа не сможет ее допустить и попытается раздавить ее силой оружия. Мы со своей стороны должны бросить в борьбу все наши силы, так как исход борьбы решит все. Или мы выиграем, и победа мировой революции обеспечена, или мы проиграем, и тогда проиграем и первое пролетарское государство в мире, и нашу власть в России. Значит, мы должны проявить огромную энергию. Мы слишком запоздали с нашей подготовкой. Германская революция идет. Не слышите ли вы ее железную поступь? Не чувствуете ли вы, как высоко поднялась волна? Надо спешить, чтобы катаклизм не застал нас врасплох. Не чувствуете ли вы, что это уже вопрос недель?..
Политбюро ничуть не разделяло энтузиазма Троцкого… Германская революция 1923 года не удалась».
В Андреевском зале Большого Кремлевского дворца 23–25 сентября 1923 года проходил Пленум ЦК РКП(б). В ответ на расширение Революционного военного совета Республики за счет противников Льва Троцкого обиженный председатель РВСР 25 сентября покинул заседание. Пленум постановил: «ЦК констатирует, что тов. Троцкий, покинув заседание Пленума… поставил тем самым ЦК в затруднительное положение. ЦК считает, что тов. Троцкий поступил неправильно, отказавшись исполнить просьбу ЦК о возвращении на заседание, и поставил тем самым Пленум в необходимость обсудить вопрос о составе РВСР в его отсутствие».
Троцкий 8 октября 1923 года направил письмо членам ЦК РКП(б), содержавшее резкую критику партийного руководства. Главный упрек в том, что «партия не имеет плана дальнейшего движения вперед».
В Политбюро 15 октября 1923 года направлено «Заявление 46-ти», под которым подписались Ю.Л. Пятаков, Л.П.Серебряков, А.С. Бубнов, В.В. Косиор, Н.И. Муралов, В.А. Антонов-Овсеенко, К.Х. Данишевский и другие известные большевики, поддержавшие письмо Троцкого от 8 октября. «Режим, установившийся внутри партии, — говорится в заявлении, — совершенно нестерпим, он убивает самодеятельность партии, подменяя партию подобранным чиновничьим аппаратом, который действует без отказа в нормальное время, но который неизбежно дает осечки в моменты кризисов, и который грозит оказаться совершенно несамостоятельным перед лицом надвигающихся серьезных событий».
Прошел 25–27 октября 1923 года объединенный Пленум ЦК и ЦКК РКП(б), на котором Л.Д. Троцкий был назван «фракционером и раскольником».
Троцкий вспоминал о событиях, предшествовавших этим дням: «Я в одно из октябрьских воскресений 1923 года оказался в Заболотье, на болоте, среди камышей. Ночью стоял морозец, и я в шалаше сидел в валенках. Но утром солнце хорошо пригрело, болото оттаяло. На подъеме дожидался автомобиль. Шофер Давыдов, с которым мы плечо к плечу прошли через Гражданскую войну, горел, как всегда, нетерпением узнать, какова добыча. До автомобиля от челна надо было пройти шагов сто, не более. Но едва я ступил валенками на болото, как ноги мои оказались в холодной воле. Пока я вприпрыжку добежал до автомобиля, ноги совсем простыли… Я слег. После инфлюэнцы открылась какая-то криптогенная температура. Врачи запретили вставать с постели. Так я пролежал весь остаток осени и зиму. Это значит, что я прохворал дискуссию 1923 года против “троцкизма”… Ленин лежал в Горках, я — в Кремле».
Год 1923-й прошел без участия в государственных делах Ленина. Но именно в это время началось безудержное восхваление председателя Совнаркома. Он уже никому не мешал лично, а имя его помогало всем, находившимся при власти. И партийные наставники наперегонки славили того, кому еще недавно пытались возражать (правда, почти всегда спор выигрывал Ленин). Больной Ленин, как будто его уже нет в живых, был причислен к лику поборников пролетариата наравне с Марксом и Энгельсом.
На XIII конференция РКП(б), которая проходила с 16 по 18 января 1924 года Сталин добился осуждения «шести ошибок Троцкого». Иосиф Виссарионович так охарактеризовал своего оппонента: