Разумный трейдер. Полное руководство по прибыльной торговле акциями с помощью метода объема и цены

В конце 1990-х годов меня мучил вопрос, почему мои пенсионные накопления и инвестиции не отражали того, что происходило на фондовом рынке, который был чрезвычайно оптимистичным. В те смутные времена, до появления интернета, я могла полагаться только на газеты. И в январе 1998 года прочла в Sunday Times статью о трейдере, который зарабатывал огромные суммы и теперь искал желающих пройти обучение его методам. Этого трейдера звали Альберт Лабос (Albert Labos).

Две недели спустя, ранним воскресным утром, я присоединилась к сотням других страждущих в тесно набитом зале для обучения на борту корабля королевских ВМС President. Этот известный противолодочный корабль, построенный в 1918 году, ныне пришвартован в Лондоне на Темзе поблизости от моста Blackfriars. Я приехала с чековой книжкой в руке, готовая участвовать в обучении.

С самого начала происходящее было окутано тайной. Во-первых, Альберт призвал «шпионов» покинуть помещение. Он знал, кто это был, почему они присутствовали, и, как мы поняли позже, это были шпионы крупных банков, приехавшие для изучения его секретных методов торговли. Эти методы хотел взять на вооружение торговый картель, которым владели эти маркетмейкеры.

После этого нас познакомили с Томом Уильямсом (Tom Williams). Нам сказали, что он плохо видит, и я не помню, была ли у него белая трость. Нам также сказали, что Том бывший синдикатный трейдер. Я по сей день не знаю, кто такой синдикатный трейдер и чем он занимается. Но тогда это произвело впечатление. Во время презентации Альберт показывал нам множество графиков и говорил, что ищет группу элитных трейдеров. Но количество мест было ограничено, и только немногие избранные могли попасть на курс, чтобы научиться торговать на бирже.

Как и многие присутствующие, я захотела участвовать и с радостью внесла 5000 фунтов стерлингов[1] за двухнедельный курс, благодарная за «возможность, выпадающую раз в жизни».

Если все вышесказанное звучит несколько странно, то так оно и было, но я чувствовала себя уверенно, потому что курс Альберта одобрила уважаемая газета, и мне не терпелось начать учиться.

В течение двухнедельного курса мы должны были написать эссе. Для этого нам настоятельно рекомендовали прочесть «Воспоминания биржевого спекулянта» (Reminiscences of a Stock Operator) Эдвина Лефевра (Edwin Lefevre) – тонко замаскированную биографию Джесси Ливермора. Эту книгу следует прочесть всем трейдерам и инвесторам.

На протяжении двух недель главной мыслью, которую до нас старались донести, было то, что всеми финансовыми рынками так или иначе манипулируют. А единственный способ узнать, было ли движение цены действительным или ложным, – это использовать объем. Объем невозможно скрыть. Объем видят все.

Меня так впечатлила эта информация, что я убедила своего мужа Дэвида тоже пройти курс Альберта.

Оглядываясь назад, следует признать, что затраты были запредельными, а сам курс можно было бы сократить до пары дней. Однако мы с Дэвидом взяли за основу главные принципы цены и объема и интегрировали их в нашу методологию трейдинга и инвестирования. В последующие годы мы успешно торговали практически на всех рынках и в течение последних десяти лет делились своими знаниями и опытом на моем веб-сайте и на наших вебинарах.

Теперь эта книга дает мне возможность более подробно передать знания следующему поколению трейдеров и инвесторов, к числу которых, я надеюсь, относитесь и вы.

Глава 1 В трейдинге нет ничего нового

Нет ничего нового под солнцем.

Экклезиаст, 1:9

Позвольте мне начать с рассказа о книге, которую прочла много раз. Это учебное пособие нам порекомендовал Альберт, и мы держали его в руках в первое утро обучения, неискушенные и полные ожиданий.

Речь идет о книге Эдвина Лефевра «Воспоминания биржевого спекулянта», опубликованной в 1923 году. Это автобиография Джесси Ливермора, одного из знаменитых трейдеров прошлого, актуальная по сей день. Вот что мне особенно запомнилось:

«Нет ничего нового на Уолл-стрит. Ничего нового там и быть не может, потому что спекуляция стара как мир. Сегодня на бирже происходит то, что уже было прежде и что повторится потом».

В принципе в этом и заключается вся суть объема, его анализа и цены. Если же вы ожидали узнать о каком-то новом замечательном подходе к трейдингу, то будете разочарованы. Основы анализа объема и цены настолько тесно связаны с сутью финансовых рынков, что остается только удивляться, как мало трейдеров понимают логику наших ежедневных наблюдений.

Этой методике уже более 100 лет. Она стала краеугольным камнем, на котором были заработаны огромные состояния и созданы знаменитые организации.

Сейчас вы, возможно, задаете себе три вопроса:

1. По-прежнему ли актуален объем?

2. Имеет ли это отношение к рынку, на котором торгую я?