Власть в Полоцке осуществлял князь Владимир Владимирович (ок. 1186–1216)
. Он известен по немецким хроникам, где выступает слабым и бездарным деятелем. Для русичей закончились времена относительного внешнеполитического благополучия и наступила грозная эпоха. Немцы начали победное шествие по берегу Южной Балтии, расправились с полабскими славянами, уперлись в поморян, но обогнули их земли, высадились в устье Даугавы и основали город Ригу. Первые шаги здесь германцы делали с полного согласия Владимира Владимировича, который, по всему видно, человеком был недалеким. И Владимира, и всю полоцкую общину отвлекала борьба со смолянами. Возможно, Владимир добился даже успехов в консолидации Полоцкой земли. Из умолчаний летописи можно заключить, что он соединил под своей властью Минск, Нальшанскую землю Литвы, Полоцк и Друцк. Кроме того, полочанам принадлежали обширные владения в низовьях Западной Двины. В торговых городах Куконос и Ерсике правили русские князья, а окрестные племена балтов платили дань. Кроме этого, власть полоцких князей распространялась на часть современной Литвы – Аукшайтию. Возможно, временами в орбиту влияния полочан попадали и жемайты.Создав такую державу, Владимир счел себя достаточно сильным для того, чтобы отказаться от роли младшего партнера смолян. По нашей версии, это стало причиной затяжной войны, в которой смоляне и полочане истощали друг друга. В результате Владимир Полоцкий забросил все дела в устье Западной Двины и потворствовал немцам, рассчитывая ограничить их экспансию договорами.
Всё это привело к катастрофическим последствиям и в конечном счете погубило Полоцк. В 1203 году Владимиру донесли об отложении части ливов. Последние перебежали к немцам. Вскоре после этого Всеволод, князь Ерсике, напал на окрестности Риги и угнал скот у немцев. Столкновения продолжаются, в них участвует Вячко, князь Куконоса, но в 1205 году вдруг заключает с немцами мир. Что побудило его это сделать? То ли в Полоцке вспыхнули распри, то ли начался новый этап противостояния со Смоленском. Скорее последнее.
В 1207 году немцы навязали князю Вячко неравноправный договор, по которому сей правитель признавал себя вассалом рижского архиепископа. Это было неприкрытое вмешательство немцев в дела соседей. Однако Владимир Полоцкий и это стерпел. Либо перед нами абсолютная бездарность, лентяй и сибарит, либо – человек, попавший в очень сложную ситуацию. А может, то и другое вместе. Понятно, что он совершил стратегическую ошибку и вместо того, чтобы найти компромисс со смолянами и признать какую-то форму зависимости от Мстислава Романовича, повел с ним войну насмерть, а в результате сдал немцам добрый кусок Прибалтики.
Вячко не стерпел немецких обид, убил нескольких чужеземцев, а трупы сплавил по Двине. После чего сжег Куконос, а жители разбежались из поселения кто куда. Немцы выстроили на руинах замок Кокенгаузен.
Настал черед города Ерсике и князя Всеволода. Немцы предложили и ему стать вассалом. Князь проигнорировал требование. Он был тесно связан с литовцами и женился на дочери одного из их князей, Даугерутиса
. От них, а не от никчемного Владимира ожидал помощи Всеволод. Но не помог даже литовец. В 1209 году немцы захватили Ерсике внезапным ударом, сожгли православные церкви и взяли в плен семью князя Всеволода. Сам Всеволод бежал, но вынужден был вступить в переговоры с врагом и признал себя данником немцев. Владимир Полоцкий проигнорировал вызов и на этот раз.В 1210 году Всеволод (добившись прежде освобождения своей семьи) выступил против немцев и вернул Ерсике под власть никчемного полоцкого правителя, а также возобновил союз с литвой. Ливы, курши и Всеволод напали на Ригу. Нападение не увенчалось успехом.
В 1216 году к Владимиру Полоцкому прибыло посольство эстов, которые умоляли помочь в борьбе с рыцарями. Полоцкая община приняла решение откликнуться на просьбу. Владимир собрал полки, отправился на войну… Однако сделал это слишком поздно. Князю исключительно не повезло. Войска были готовы – полочане, эсты, литва. Владимир взошел на речной корабль, дабы возглавить поход, но… внезапно умер. Союзники перессорились и разошлись кто куда, ибо в Полоцке началась борьба за власть. Выиграли от этого смоленские князья.