Ксения Александровна в эмиграции жила отдельно от своего супруга, сначала вместе с матерью Марией Федоровной на ее родине в Дании, а затем перебралась в Англию, где английский король предоставил ей дом в Лондоне на Хемптон-Корт. Перед бегством из Крыма великая княгиня, узнав о судьбе своего брошенного в Петрограде дворца, записала в дневнике: «Наш дом в Петрограде также реквизирован, но мы не знаем, наверное, кем именно и кто в нем расположился. Думаю, что от вещей мало что останется, так как с самого моего отъезда, ровно год тому назад завтра, происходили кражи, пропали картины, ковры, был разграблен и вывезен на глазах у всех винный погреб (сторожа и управляющего конторой держали арестованными в квартире, пока это происходило!), пропало все серебро и белье. Помогали и принимали участие кое-кто из личных служащих».
Конец своей жизни великий князь провел во Франции, написав в 1932 г. свою интереснейшую «Книгу воспоминаний». В Париже Александр Михайлович, чтобы не умереть с голоду, продал свои коллекции и драгоценности. Он объездил в поисках заработка Европу и даже восточные штаты США, занимаясь любой работой. Склонный к мистицизму, великий князь даже стал проповедовать теории, якобы внушаемые ему свыше. По его мнению, они должны были спасти Россию от большевиков. Его оккультные проповеди находили немало поклонников среди русских эмигрантов, поверивших в возможное чудо.
В 1933 г. Александр Михайлович скончался в небольшом городке Рокебрюн на французской Ривьере и был похоронен там же на местном кладбище.
Великому князю по непонятным причинам отказали в английской визе, якобы «из-за соображений внешней политики». Из-за продолжавшегося между супругами разрыва, Ксения
Александровна ни разу не приезжала во Францию, чтобы навестить мужа. Она умерла в Англии 20 апреля 1960 г. В соответствии с ее предсмертной волей, тело Ксении Александровны перевезли во Францию и похоронили рядом с любимым супругом на местном кладбище городка Рокебрюн.
Дворец на набережной Мойки, 106, после Октябрьского переворота 1917 г. декретом советской власти национализировали, и с этого момента началось постепенное разрушение и уничтожение этого прекрасного исторического здания.
В своих «Воспоминаниях» великий князь писал: «Советское правительство превратило мой дворец в клуб коммунистической молодежи, в котором из-за неисправных дымоходов возник пожар. Огонь уничтожил все мои книги до последней». Все помещения, их редкая отделка и вся дворцовая обстановка действительно погибли от мощного пожара, бушевавшего во дворце в 1922 г. Само здание, его стены, перекрытия и фасады удалось сохранить и в течение следующего года даже примитивно отремонтировать, поскольку уже в 1924 г. в январском номере «Красной газеты» можно было прочитать объявление: «Открывается музей торгового мореплавания. Мойка, 106. 18 комнат, 20 моделей судов торгового флота, фотографии судов». В газетном объявлении также указывалось, что при открывшемся музее имеется библиотека. Историки нашего города по сию пору недоумевают и строят предположения: «А может быть, не все книги великого князя Александра Михайловича сгорели в пожаре 1922 года?»
14 июля 1924 г. Петроградский губернский исполнительный комитет принял постановление о передаче участка и зданий бывшего дворца Ксении Александровны (наб. р. Мойки, 106), соседнего дома № 108 (бывшего Демидовского дома призрения трудящихся), территории «Луна-парка», а также жилого дома (ул. Декабристов, 35) Государственному институту физического образования им. П.Ф. Лесгафта, старейшему в России высшему учебному заведению, готовящему педагогов по физическому воспитанию. Ныне в этом комплексе зданий и на его участках располагается Санкт-Петербургская государственная Академия физической культуры им. П.Ф. Лесгафта.
История Санкт-Петербургский государственной академии им. П.Ф. Лесгафта уходит в далекое прошлое и начинается от небольших курсов, организованных в столице молодым педагогом, врачом и общественным деятелем Петром Францевичем Лесгафтом, активно занимавшимся во второй половине XIX – начале ХХ столетий проблемами физического воспитания и образования.
Петр Францевич Лесгафт (1837–1909) родился в Петербурге в семье известного ювелира. Окончив, как большинство детей членов немецкой диаспоры, начальные классы знаменитой Петришуле, внук берлинского гравера Петр Лесгафт по настоянию своего батюшки становится учеником аптекаря. Однако его фармацевтическая деятельность продолжалась весьма недолго. Юноша поступает в старшие классы другого знаменитого учебного заведения – Анненшуле – и завершает свое среднее общеобразовательное обучение с серебряной медалью. С аналогичной наградой он заканчивает Петербургскую медико-хирургическую академию.