Трейдинг с доктором Элдером

Стохастический осциллятор нельзя применять механически. Во время сильного восходящего тренда он быстро приходит в состояние перекупленности и подает преждевременные сигналы к продаже. Во время сильного медвежьего тренда он быстро достигает состояния перепроданности и подает преждевременные сигналы покупать. Этот индикатор хорошо работает только вместе с индикатором тренда. Нужно следовать только тем сигналам осциллятора, которые указывают в направлении главного тренда.

Должен ли трейдер ждать, когда стохастический осциллятор пойдет вверх, чтобы начать покупать? Должен ли он ждать, когда осциллятор пойдет вниз, чтобы начать продавать? Этого делать не стоит: к тому времени, когда стохастический осциллятор изменяет направление, на рынке уже новый тренд. Если вы ждете подходящего момента для входа, тот факт, что стохастический осциллятор достиг предельного значения, сам по себе является важным сигналом.

Рис. 5.14. Стохастический осциллятор

Легко покупать, когда цены растут, и продавать, когда они падают. Стохастический осциллятор помогает придерживаться правила — покупать дешево и продавать дорого. Когда он опускается к нижней контрольной линии, то говорит нам, что рынок перепродан, и подает сигнал к покупке (точки В, С и F). При этом независимо от того, будете вы покупать или нет, стохастический осциллятор запрещает играть на понижение, когда он падает до низших уровней.

Когда стохастический осциллятор поднимается до верхней контрольной линии, он подает сигнал к продаже (точки A, D, G и Н). Во время сильного восходящего тренда сигнал к продаже может возникнуть преждевременно. Но независимо от того, станете вы продавать или нет, ясно одно: покупать уже нельзя. Стохастический осциллятор помогает вам избежать гонки за ценами.

Наиболее сильными сигналами являются расхождения. В точке Е цены акций Exxon Mobil (ХОМ) образовали второй пик, в то время как стохастический осциллятор поднялся до более низкого уровня, чем в предыдущий раз, создав медвежье расхождение и подав сигнал к продаже. В марте начался сильный подъем, но в мае возникло медвежье расхождение, указывающее, что тренд выдыхается. Еще одна возможность открыть короткие позиции появилась, когда возникло тройное медвежье расхождение (точка I). После этого цены пошли вниз.

У правого края графика акции ХОМ падают, что подтверждается снижением ЕМА. Стохастический осциллятор попытался вычертить бычье расхождение, но вторая впадина почти на том же уровне, что и первая. Это значит, что медведи очень сильны, и поэтому снижение цен, скорее всего, продолжится.