Центробанк и Минфин против России? Валютно-финансовые и денежно-кредитные инструменты пятой колонны

Всемирный совет по золоту (World Gold Council — WGC) только что опубликовал данные по мировому рынку золота за 2022 год [11]. По итогам прошедшего года спрос на драгоценный металл вырос на 18 % — до 4741 тонны, что стало максимумом с 2011 года. В абсолютном выражении прирост за год составил 729 тонн. По итогам четвертого квартала 2022 года спрос на золото на мировом рынке вырос по сравнению с тем же периодом 2021 года на 17 %, до 1337,4 тонны. Потребление оказалось максимальным более чем за 30 лет.

Такие рекордные показатели «аппетита» участников рынка на драгоценный металл отражают усилившуюся в прошлом году финансовую неустойчивость в мире. Доминирующим настроением участников мирового финансового рынка было не получить прибыль, а застраховаться от возможных потерь. И лучшего инструмента страховки, чем золото человечество ещё не придумало. Дополнительным фактором возросшего аппетита на золото стала заморозка валютных резервов Российской Федерации на сумму примерно 300 миллиардов долларов. Особенно на это обстоятельство обратили внимание центробанки, которые после финансового кризиса 2008–2009 гг. стали постоянными неттопокупателями на мировом рынке золота (до этого они были нетто-продавцами, т. е. суммарно больше продавали, чем покупали).

Динамика спроса была неравномерной. Традиционно основным покупателем драгоценного металла является ювелирная промышленность. В прошлом году спрос на драгоценный металл с её стороны составил 2.190 т по сравнению с 2.231 т в 2021 году. То есть имело место снижение на 1,8 %. Эксперты объясняют это некоторым сокращением платежеспособности миллионов граждан в разных странах мира.

Закупки золота для технических целей в прошлом году составили 309 т против 330 т в 2021 году. Также некоторое снижение (на 6,4 %).

Закупки золота в виде слитков и монет частными инвесторами в прошлом году составили 1.218 т, что превысило показатель предыдущего года (1.191 т) на 2,3 %. Показатель 2022 года — максимальный с 2013 года. Среди стран, в которых был зафиксирован прирост закупок золота частными инвесторами, мы видим и Россию. По данным WGC, в прошлом году частные лица РФ закупили слитков и монет общим объемом 25 тонн (в то время как в 2021 году этот показатель равнялся 5 т).

Но почти весь прирост спроса на драгоценный металл в прошлом году обеспечили центробанки. В 2022 году чистые закупки золота (т. е. валовые объемы закупок за вычетом валовых объемов продаж) центробанками составили 1.136 тонн. Такой показатель последний раз фиксировался 57 лет назад, когда ещё действовал золотодолларовый стандарт, т. е. золото имело статус полноценной валюты.

Приведу данные по величине чистых закупок золота центральными банками за период 2010–2021 гг. (т): 2010 г. — 79; 2011 г. — 481; 2012 г. — 569; 2013 г. — 629; 2014 г. — 601; 2015 г. — 580; 2016 г. — 395; 2017 г. — 379; 2018 г. — 656; 2019 г. — 605; 2020 г. — 255; 2021 г. — 463. В целом за период 2010–2021 гг. золотые резервы центробанков приросли на 5.692 тонны. В прошлом году прирост чистых закупок золота по сравнению с предыдущим годом составил 673 тонны. С учетом прошлого года прирост золотых резервов Центробанков с 2010 года составил 6.828 тонн.

Спрос на золото со стороны центробанков нарастал в прошлом году от квартала к кварталу. В третьем квартале 2022 года их чистые закупки драгоценного металла составили почти 400 тонн. А в четвёртом квартале — 463 тонны. Такие квартальные показатели фиксировались лишь в 50–60‐е годы прошлого века, когда в мире действовал золотодолларовый стандарт.

Всемирный совет по золоту называет центробанки, которые были покупателями драгоценного металла в прошлом году. Это ЦБ Турции (приобрел 145 тонн, доведя запасы до 542 тонн) и КНР (в четвёртом квартале сообщил об увеличении запасов на 62 тонны, до более чем 2 тыс. тонн). Масштабные покупки осуществили центробанки Египта (47 тонн), Катара (35 тонн), Ирака (34 тонны), ОАЭ (25 тонн) и Омана (2 тонны).

Если мы просуммируем чистые закупки названных Всемирным советом по золоту центробанков, то получим 268 тонн. Это лишь 23,6 % всех чистых закупок золота центробанками мира в прошлом году. Львиная доля всех закупок золота центробанками пришлась на так называемые «незарегистрированные сделки». Судя по всему, многие центробанки проводят секретные закупки драгоценного металла. Обобщенную информацию о таких сделках (без раскрытия деталей) Всемирному совету по золоту представляет консультативная фирма “Metals Focus”, которая уже многие годы обеспечивает WGC необходимыми статистическими данными.