Бизнес-планирование и анализ инвестиционных проектов на компьютере

● Разовые – если переключатель установлен в данное положение, то подразумевается, что выплата процентов будет происходить нерегулярно. В данном случае нужно нажать расположенную справа кнопку Схема, и в открывшемся окне сформировать график выплаты процентов.

Если условиями кредитного договора предусмотрено начисление процентов по схеме «сложного процента» (т.е. когда сумма начисленных, но еще не выплаченных процентов присоединяется к основному долгу), необходимо установить флажок Капитализация.

Если предприятию предоставляется отсрочка выплаты процентов, то продолжительность этой отсрочки (в месяцах) необходимо ввести в поле Отсрочка первой выплаты. Если данному полю присвоено любое значение, кроме 0, то ниже открывается для редактирования поле Задолженность выплачивается, в котором указывается порядок погашения задолженности, образовавшейся за время отсрочки.

Внимание. Если выбран режим выплаты процентов Разовые, то параметры Ставка, Капитализация, Отсрочка первой выплаты и Задолженность выплачивается становятся недоступными для редактирования.

В нижней части окна содержится один из важнейших параметров – поле Отнесение процентов. В нем следует указать, куда будут отнесены суммы причитающихся к уплате процентов. Требуемое значение выбирается из раскрывающегося списка из перечисленных ниже вариантов.

● На затраты – в данном случае суммы процентов будут полностью отнесены на издержки предприятия.

● На прибыль – при выборе этого значения суммы процентов будут отнесены за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия.

● С учетом ставки рефинансирования – в данном случае суммы процентов будут отнесены на издержки предприятия в пределах ставки рефинансирования; остальная же сумма процентов будет отнесена за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия.

На вкладке Поступления описывается порядок поступления денежных средств за счет кредита.

Что касается возврата основной суммы кредита, то информация о выплатах указывается на вкладке Возврат (см. рис. 4.29).

Рис. 4.29. Ввод данных о возврате кредита

С помощью переключателя укажите порядок возврата основной суммы кредита.

● В конце – в данном случае сумма кредита будет погашена в конце срока действия кредитного договора.

● Регулярно – сумма кредита будет возвращаться регулярно равными частями. Периодичность выплат указывается в расположенных ниже полях.

● Разовыми платежами – в данном случае подразумевается, что основная сумма кредита будет погашаться нерегулярно. В данном случае нужно нажать расположенную справа кнопку Схема, и в открывшемся окне сформировать график погашения основной сумма кредита.

Общая сумма задолженности по кредитам рассчитывается программой автоматически и отображается в балансе в строке Краткосрочные займы – если ее срок не превышает одного года, или в строке Долгосрочные займы – если срок возврата превышает один год. В случае, когда до погашения задолженности по тому или иному кредиту остается не более одного года, соответствующая сумма автоматически переносится из строки Долгосрочные займы в строку Краткосрочные займы.

Также информация о выплате процентов по кредитам и погашении основных сумм задолженности отражается в отчете о движении денежных средств (кэш-фло). В отчете о прибылях и убытках отображается отнесение сумм процентов по кредитам на издержки предприятия при расчете чистой прибыли.

В процессе ввода данных о кредитах вы можете контролировать баланс денежных средств предприятия и размер дефицита наличности – для этого достаточно нажать кнопку Дефицит. После нажатия кнопки программа автоматически выполнит расчет проекта и представит в отдельном окне соответствующую информацию из отчета о движении денежных средств.

Завершается ввод данных о задолженности по кредитам на начало проекта нажатием кнопки ОК. Кнопка Отменить предназначена для выхода из данного режима без сохранения выполненных изменений.

Данные об акционерном капитале предприятия указываются на вкладке Акционерный капитал (рис. 4.30).

Рис. 4.30. Ввод данных об акционерном капитале

В табличной части вкладки представлена информация об акционерах предприятия. Для каждой позиции списка отображается название или ФИО акционера и сумма его вклада в основной или в дополнительной валюте.