Когда плохо – это хорошо

Давайте вспомним кейс о курсе рубля, который мы рассмотрели в разделе 4.3. Сейчас можно проследить, что творилось с российской валютой после 2014 г. Оглядываясь назад, каждый из нас может почувствовать себя мудрым инвестором, который способен предвидеть события. Но, допустим, в феврале-марте 2014 г., когда инвесторы смотрели на график курса рубля по отношению к доллару или евро, многие считали, что это временно: ну, «припал» немножко рубль, а потом отыграет, уже так бывало – ничего страшного.

В данном случае я говорю не о себе и описании своего кейса, а о том, что нужно было предвидеть эту ситуацию и вовремя распознать беду в виде санкций, которые обрушатся на Россию. И что в таких условиях рубль неизменно будет падать, поэтому на него не стоит рассчитывать как на долгосрочную валюту для сбережений.

Точно так же получилось и с золотом – мы этот кейс тоже разбирали. Когда в начале 2014 г. цены на благородный металл пошли вверх, что является нормальной реакцией рынка на такие события, как присоединение Крыма к России, сложно было предугадать скорое угасание этого всплеска. В ходу было другое мнение: что золото продолжит дорожать по мере обострения ситуации вокруг Украины. Однако это была ошибка. Все это говорит о том, что сформировать эффективную инвестиционную идею на таких событиях – задача крайне сложная.

Мало того что вы можете потерять деньги, подобные идеи по заработку на глобальных событиях, столь тиражируемые в СМИ, еще и отвлекают частного инвестора от реальной аналитической работы, создавая у него ложное ощущение легкости работы на фондовом рынке.

Завершить этот пункт я хочу выдержкой из новостной ленты. Прямо сейчас, когда я пишу эти строки, 10 дронов йеменских повстанцев нанесли удар по нефтеперерабатывающим заводам в Саудовской Аравии. В связи с этим возможный экспорт нефти из страны уменьшился на 50 %, на рынке разгорелась настоящая паника, цены на нефть взлетели на 10–20 %.

Я предвижу, что буквально завтра-послезавтра, т. е. через три-четыре дня, которые понадобятся хорошему колумнисту, чтобы написать об этом событии, появятся первые статьи с разбором возможностей, как можно на этом сделать деньги.

В первый день после атаки мы видим, что не только резко повысились цены на нефть, но и растет рубль (понятно, ведь это валюта одного из главных экспортеров нефти), дорожает золото, поскольку складывается тревожная ситуация в мире, идут вверх акции нефтяных компаний как в России, так и за рубежом. И что делать? Нужно ли частному инвестору сейчас резко входить в эту историю? Я говорю: нет.

Правило № 6 Выберите свою «поляну»

Начинающий инвестор зачастую считает, что он свободен в выборе инвестиционных идей. С одной стороны, это так, а с другой – не совсем. Частный инвестор нередко думает, что его инвестиционные интересы могут лежать, например, в области торговли или энергетики, видеоигр или строительства. Это может быть Россия или Америка, а если нужно, то мы и в Китай вложимся или, скажем, в Японию.

Да, современные технологии онлайн-брокеров позволяют нам все это сделать. Однако, на мой взгляд, это ложный путь работы с инвестиционными идеями. Успех вас ждет только там, где вы хорошо разбираетесь в ситуации или можете сделать это достаточно быстро.

Элементарный пример: если вы не знаете английского языка, то рынок США для вас практически закрыт. Я в этом убежден. Подобных нюансов очень много, и пренебрегать ими я бы никому не советовал, потому что это может привести исключительно к потере денег. Вот почему так важно видеть свою поляну. Каждый может прийти к ней по-разному.

Давайте посмотрим, как это происходит у профессионалов. У них тоже нет единого стандарта, но за годы существования разнообразных инвестиционных компаний все-таки появились некоторые правила. Например, аналитики, которые работают на крупных брокеров, обычно специализируются по отраслям: кто-то покрывает биотехнологии и фармацевтику, кто-то берет на себя промышленность той или иной страны, кто-то занимается энергетическим сектором и т. д.

Это позволяет инвестиционным компаниям при необходимости подключать высококлассного эксперта в конкретной области и благодаря его знаниям формировать доходные и эффективные инвестиционные портфели.

Есть компании, где сотрудники специализируются по странам и регионам. В таких структурах нет ни одного универсального специалиста, который был бы способен покрывать и австралийский, и американский, и российский рынки одновременно. Встречаются, конечно, исключения, особенно у хедж-фондов, но их наше правило не охватывает, поскольку мы говорим исключительно о тех людях, которые только начинают работать в области инвестиций.

Вот почему начинающему инвестору лучше сфокусироваться на одной или нескольких компаниях, которые ему ближе. Эта «близость» может быть разной и формироваться по-разному, здесь нет четких критериев. Главное, чтобы эти компании были вам интересны, понятны и привлекательны не только с точки зрения возможных заработков.