Краткосрочный трейдинг. Руководство для начинающих

Свинг-трейдер откроет короткую позицию по акциям, когда те перейдут в нисходящий тренд, а потом, чтобы закрыть позицию, купит их перед тем, как они достигнут следующего уровня поддержки, который виден на дневном графике. После того как акции отскочат к ближайшему уровню сопротивления (здесь может появиться модель продолжения тренда, вроде нисходящего треугольника, «флага» или просто произойдет консолидация) и снова возобновят падение, свинг-трейдер снова откроет позицию.

В то время как позиционный трейдер, как правило, использует всего две сделки – одну, чтобы совершить «короткую продажу», затем вторую, чтобы закрыть позицию, – свинг-трейдер ведет себя более шустро. Не забывайте: нисходящий тренд обычно гораздо волатильнее восходящего.

Ценный совет

Чем круче рост акций во время восходящего тренда на стадии 2, тем, вообще говоря, будет быстрее падение во время нисходящего тренда на стадии 4.

Открывая короткую позицию, вы можете захотеть предвосхитить падение акций и настроить триггеры на немного более раннее срабатывание («немного» означает несколько центов), чем в случае длинной позиции. Это значит, что можно «шортиться», продавая слабые, быстро падающие акции, когда они прорывают уровень поддержки, и не ждать, когда они окажутся ниже этого уровня. Чтобы компенсировать дополнительный риск, нужно ставить первоначальный стоп-ордер на покупку очень близко и внимательно следить за движениями цен до тех пор, пока акции не окажутся на прибыльной территории.

И еще: на курок нажимайте раньше только в случае, если все возможные шансы на вашей стороне. Желательно, чтобы вышли плохие новости об акциях или отрасли, к которым они относятся. Примерами могу служить низкие прибыли, отрицательный прогноз на будущее, падающие объемы продаж и снижение рейтингов акций или их отраслей.

Ценный совет

Изучая графики, приведенные в этой главе, возьмите чистый лист бумаги и закройте им правую сторону графика, начиная от точки входа. Это поможет получить лучшее представление о том, как выглядит ситуация накануне вашей сделки.

Предположим, ваши акции – лидеры рынка. Сейчас ориентиром для NASDAQ служит Cisco Systems (CSCO). Когда NASDAQ валится несколько дней подряд, обычно так же ведут себя и акции этого технологического гиганта. Соответственно, крупный банк JP Morgan Chase (JPM) представляет собой монстра банковского сектора. Летит вниз банковский индекс (BIX) – будьте уверены, JPM сопровождает его в этом полете.

Представьте, что тренд индекса биотехнологических акций (BTK) слишком затянулся и они перешли в стадию 3. Лидерами сектора являются акции компаний Amgen (AMGN) и Genentech (DNA). Есть вероятность того, что, раз падает индекс биотехнологического сектора, упадут и AMGN с DNA. Можно проверить их графики и поискать подтверждения слабости этих акций.

А теперь вспомним 10 главу и модель «голова и плечи». Мы говорили о том, что, увидев на дневном графике эту фигуру (допустим, что все остальные факторы сложились в вашу пользу), вы открываете короткую позицию на долю пункта ниже уровня поддержки, т. е. когда акции опустятся ниже линии «шеи».

На следующих двух графиках на рис. 12.1 и 12.2 показаны акции, совершающие простой переход из стадии 3 в нисходящий тренд стадии 4.

Индикаторы «коротких продаж»: чем хуже, тем лучше!

Играя на понижение, вы хотите, чтобы все индикаторы говорили о слабости рынка. В данном случае чем хуже, тем лучше! «Хуже» означает, что скользящие средние двигаются вниз, осцилляторы говорят о «перекупленности». Иначе говоря, все наоборот по сравнению с тем, что бывает в момент открытия длинных позиций.

Объем

Помните, что, покупая после отрыва от области консолидации или отката, вы хотите получить подтверждение этому движению вверх в виде больших объемов?

Отсюда следует, что при «короткой продаже» также лучше всего входить в рынок на больших объемах. Однако акции могут падать и на маленьких. Когда они долгое время торгуются на одном месте и в силу исчезновения интереса объемы сильно падают, продавцам приходится понижать цены для того, чтобы привлечь покупателей.