После отказа от плана наступления на восточном фронте Бен-Гурион проявил растущий интерес к идее наступления на египетскую армию, которая по-прежнему занимала большую часть Негева. Как раз в это время Израиль получил предложение о мире от египетского королевского двора, который стремился выйти из палестинского конфликта. Камаль Риад, эмиссар короля Фарука, встретился в Париже с Элиасом Сассоном, главой департамента Ближнего Востока МИД Израиля, носителем арабского языка и одним из ведущих умеренных. Риад предложил Египту де-факто признать Израиль в обмен на согласие на аннексию Египтом большой полосы территории в Негеве. Моше Шаретт хотел изучить это предложение о мире, но Бен-Гурион резко отмахнулся от него. Кабинет разделился на тех министров, которые ориентировались на мир с Египтом, и тех, кто, как Бен-Гурион, склонялся к миру с Трансиорданией. 6 октября Бен-Гурион представил кабинету свое предложение о возобновлении войны с Египтом, даже не упомянув о египетском предложении мира. Вместо этого он заявил, что отношения между Трансиорданией и Египтом настолько напряжены, что Арабский легион вряд ли вмешается, если Израиль возобновит боевые действия против Египта. 15 октября Израиль нарушил перемирие и начал наступление на египетские войска на юге страны. К моменту заключения перемирия 7 января 1949 г. весь Негев находился в руках Израиля. На протяжении всей войны между Израилем и Египтом Арабский легион сохранял нейтралитет. Израиль и Трансиордания, безусловно, вышли из войны лучшими врагами.
Таким образом, особые отношения между Израилем и королем Абдаллой стали одним из главных факторов, определивших ход и исход первой арабо-израильской войны. В сионистской историографии этот фактор практически не учитывается, поскольку он не вяжется с героической версией войны, в которой маленький Израиль в одиночку противостоит всему арабскому миру. Встречи Абдуллы с Голдой Меир были общеизвестны в Израиле задолго до публикации официальных документов. Обычный аргумент против Абдуллы состоит в том, что, когда наступил момент истины, он пошел на попятную и присоединился к тотальным арабским усилиям по уничтожению только что родившегося еврейского государства. Однако более тщательный анализ войны 1948 года показывает, что Абдулла остался удивительно верен своему первоначальному соглашению с Голдой Меир. Более того, особые отношения с Абдуллой были умело и проницательно использованы Израилем для разрыва цепи враждебных арабских государств, для углубления раскола в арабской коалиции и для натравливания ее участников друг на друга. Если бы этих особых отношений не было, Израилю вряд ли удалось бы одержать столь полную и решительную победу в первой арабо-израильской войне.
Израиль вышел из войны экономически истощенным, но обладающим высочайшей организованностью и моральным духом, огромным чувством достижения и уверенным взглядом в будущее, что стало прочной основой для развития парламентской демократии. Первые всеобщие выборы в Кнессет, или парламент, состоящий из 120 депутатов, состоялись 25 января 1949 года. Была принята система пропорционального представительства, что способствовало росту числа мелких партий и формированию коалиционных правительств, поскольку ни одна из них не добилась абсолютного большинства. Мапай набрала около 36% голосов, левая Мапам - 15%, Объединенная религиозная партия - 12%, правая партия Херут - 11,5%, Всеобщие сионисты - 5%, Прогрессивная партия - 4%, коммунисты - 3,5%, Сефарадим - 3,5%, остальные голоса были распределены между рядом мелких партий. После выборов Давид Бен-Гурион сформировал коалиционное правительство в составе Мапай, Религиозной, Прогрессивной и Сефардской партий. Три высших поста остались неизменными: Бен-Гурион - премьер-министр и министр обороны, Моше Шаретт - министр иностранных дел, Элиэзер Каплан - министр финансов. Таким образом, Мапай сохранила фактическую монополию в сфере обороны и иностранных дел и сумела отстранить от власти крайне левых и крайне правых.
Как отметил в своей автобиографии умеренный американский сионист Нахум Гольдман, военная победа 1948 года оказала на Израиль заметное психологическое воздействие:
Казалось бы, это показывает преимущества прямого действия над переговорами и дипломатией. . . . Победа представляла собой такой яркий контраст с веками преследований и унижений, приспособления и компромиссов, что, казалось, указывала единственное направление, в котором можно было двигаться дальше. Ничего не терпеть, не поддаваться нападкам, разрубать гордиевы узлы и формировать историю, создавая факты, казалось настолько простым, настолько убедительным, настолько удовлетворяющим, что это стало политикой Израиля в его конфликте с арабским миром.