Девушка с деньгами

Почитайте про знаменитое пари Уоррена Баффетта с управляющим хедж-фондом. Они вложили по 500 тысяч долларов на 10 лет. Баффетт – в индексный фонд на S&P 500, а его соперники – в активно управляемые хедж-фонды. Уоррен выиграл: его инвестиция принесла 85 % прибыли, а хедж-фонд – всего 20 %, к тому же оппоненты растеряли кучу денег на комиссиях. И ведь у них к тому же профессиональный управляющий был, а не вы.

Пассивный инвестор действует так: выбрал несколько фондов (акции/облигации/золото), купил – и раз в год делает балансировку. Всё!

Как устроены фонды

Представьте: в магазине продаются конфеты. В одной коробке – с начинкой из нуги, в другой – с орехами, в третьей – с ликером и т. д. Какие выбрать и не прогадать, непонятно. Вам бы хотелось попробовать все, чтобы не ошибиться, но денег не хватит, да и сумка маленькая, не унесешь. И тут вы видите коробку ассорти – эврика! Теперь вы сможете попробовать все конфеты, заплатив за одну коробку. Не понравится нуга – ничего страшного, в коробке много других.

Биржевые фонды устроены примерно по такому же принципу. Инвестиционные компании собирают в один портфель много акций разных компаний, нарезают фонд небольшими частями и продают инвесторам. Такой фонд может быть собран из всех акций США, или только нефтяных, или IT-компаний, или российских облигаций, или даже из акций и облигаций вместе.

Отдельная разновидность фондов – индексные. Она-то нас и интересует. В этом случае начинка фонда повторяет структуру какого-то индекса. Вы наверняка слышали эти названия.

Если фонд собран на основе индекса S&P 500, значит, в него закупили акции всех 500 компаний, от Amazon до McDonald’s. Покупая такой фонд, вы инвестируете сразу во все 500 компаний.

Таким образом, задача заметно упрощается. Вам больше не надо выбирать отдельные компании – можно выбрать несколько фондов по тем направлениям, которые считаете более перспективными, скажем, российские компании, американские компании, российские облигации и золото.

Плюсы инвестиций через фонды

● Доступ к инструментам, которые вы сами не купили бы, – фонды еврооблигаций, китайские или австралийские компании.

● Широкая диверсификация. В структуре фондов представлено несколько десятков (а то и сотен) компаний. Такой набор вам самой не осилить.

● Недорогой вход. Стоимость акций ETF на Московской бирже начинается с 600 рублей и доходит до 3500 рублей (*данные на 2019-й). Доступно каждому.

● Возможность следовать за рынком, не уделяя портфелю много времени, и заработать в долгосрочной перспективе больше, чем 90 % управляющих.

Минусы инвестиций через фонды

● Когда на рынках кризис и снижется стоимость всех акций, падает и фонд. Долгосрочного инвестора это не беспокоит, он знает, что в итоге будет в выигрыше, но в текущий момент может быть неприятно.

● Комиссии, хоть и невысокие, все же съедают часть прибыли.

Кому подходит

Я бы сказала, что инвестиции через фонды подходят всем.

Выберите фонд, собранный из бумаг той страны, в чью экономику хотите инвестировать. Или фонд, включающий акции всех развитых стран. Лень выбирать облигации – пожалуйста, есть фонд облигаций крупнейших российских компаний, фонд еврооблигаций или фонд облигаций казначейства США. На любой вкус, кошелек и стратегию. Понравился инструмент?

А теперь поговорим про портфель – что и в какой пропорции стоит покупать.

Ваш инвестиционный портфель

«Портфель» – слово-то какое прекрасное! Не важно, сколько у вас вложено: 10 тысяч или 10 миллионов, – вы уже инвестор и можете поделиться с коллегами за обедом: «В моем портфеле акции, облигации и металлы» или «Я инвестирую в американские компании». Пусть у вас там даже две облигации или три ETF!

Ваш портфель должен формироваться с учетом собственной ситуации. Когда понадобятся деньги? На какой риск вы готовы пойти? Хотите ли получать доход сразу, например в виде дивидендов, или потом, на пенсии? Сколько людей – столько портфелей.

#ноэтонеточно Почему так? Попробуйте разработать эффективный план физических тренировок, универсальный для всех. Вы быстро убедитесь, что это невозможно. Один хочет худеть, другой – тренировать выносливость, третий – набирать мышечную массу. Студент и пенсионер не смогут заниматься по одной программе. Любитель погонять мяч в команде друзей не захочет практиковать асаны в одиночестве. Для каждого человека оптимальной будет своя индивидуальная программа.