Карл пробыл в Турции пять лет, и в это время враги его много ему навредили. Хотя его генерал Штейнбок победил датчан, но когда пришло русское войско, он был окружен и сдался. Померанский город Штеттин сдался прусскому королю, бывшему бранденбургскому курфюрсту. Прусский король держал этот город, пока Швеция не уплатит издержек, которые пруссаки сделали для его спасения. Но шведам нечем было заплатить, поэтому прусский король захватил Штеттин и присоединился к врагам Карла XII. Между тем Петр покорил почти всю Финляндию. При этом всего более отличился Голицын, победивший шведов при Нонно. Сам Петр при Гангуте победил шведский флот и взял в плен адмирала со многими кораблями. Англия тоже вооружилась против Карла, желая завладеть некоторыми городами. Карл XII потерял все свои владения, кроме Швеции, да и сама Швеция была истощена войною: войско ее, флот и казна погибли.
Но в это время неприятели Карла поссорились между собой. Против Петра выступили английский, датский и польский короли. Последний хотел получить Лифляндию. Петр не согласился, и Август стал враждовать с ним. Петр оставил своих союзников. Министр Карла XII Герц узнал об этом и придумал помирить Петра с Карлом. Начались переговоры на Аландских островах. С русской стороны их вели Брюс и Остерман, человек очень дальновидный и хитрый. Но прежде чем кончились эти переговоры, Карл XII был убит при осаде одной крепости. Шведской королевой сделалась его сестра Ульрика Элеонора. Она помирилась со всеми неприятелями Карла, кроме Петра, и каждому уступила то, чего он домогался. А с Петром она решила воевать всеми силами. Английский король обещал ей помощь.
В то же году, когда умер Карл XII, было у Петра большое горе в семействе. От первого брака с Евдокией Федоровной Лопухиной у него был сын Алексей. Царица Евдокия, очень приверженная ко всему старинному, и царевича Алексея воспитала в любви к старине. Когда она была удалена в монастырь, Петр не разлюбил сына, учил его, брал с собою в походы и путешествия; когда царевич стал совершеннолетним, Петр велел докладывать ему в свое отсутствие обо всех делах, чтобы заранее приучить его к правлению. Но царевич не хотел заниматься ни науками, ни делами, а только забавами. Петр послал его в Германию, чтобы он выбрал невесту из немецких принцесс. Он выбрал брауншвейгскую принцессу Шарлотту и женился на ней. Петр согласился на это, потому что она была добра, умна и кротка. Но царевич нехорошо жил с нею, даже ненавидел ее. Она родила сперва дочь Наталию, потом сына Петра и скончалась. Петр в горести написал сыну строгое письмо, приказывал раскаяться, а если он этого не сделает, грозил лишить его престола. Царевич отвечал, что он чувствует себя неспособным царствовать и просил позволения идти в монахи. Царь потребовал его к себе, в датский город Копенгаген, где был тогда. Но царевич убежал к немецкому императору и жаловался на отца. Император скрывал его некоторое время, наконец выдал. Петр лишил его права на престол и требовал, чтобы он во всем признался, что замышлял. Петр и в чужих людях терпеть не мог лжи, а тут родной сын не сказал ни слова правды. Но что же обнаружило следствие? Что он желал смерти отца, приготовил письмо к сенаторам и архиереям, подстрекая их к мятежу, и что об этом знала мать его. Петр собрал верховный суд из 144 человек, в том числе всех сенаторов и высшее духовенство, судить царевича. Суд приговорил его к смертной казни. В то время, когда допрашивали обвиняемых, то подвергали их пыткам. Пытали и царевича Алексея. Он умер, может быть, от этого, а может быть, и от страха, что присужден к смерти. Наверное неизвестно от чего.
Другие сыновья Петра умерли еще в младенчестве. Царь издал манифест о том, что каждый государь может назначать своим наследником кого ему угодно. Манифестами называются самые важные приказы или сообщения народу от государя за его собственной подписью.
Война со шведами продолжалась. Голицын с русскими галерами опустошил Швецию и взял при Гренгаме четыре шведских корабля. Потом русские еще несколько раз нападали на Швецию, и наконец шведская королева заключила мир в 1721 году в Ништадте. Россия получила Лифляндию, Эстландию, Карелию, Ингрию и часть Финляндии с Выборгом. При этом Остерман отличился искусством в переговорах. Петр и все русские очень обрадовались этому миру, потому что он был выгоден для русских и завершил войну, которая продолжалась двадцать лет.
В это время духовными делами управлял в России вместо патриархов Святейший Синод, то есть верховная церковная власть из нескольких архиереев. Патриархов Петр не велел выбирать, потому что последний патриарх вмешивался в дела, которые его не касались, по мнению Петра. По заключении ништадского мира Сенат и Синод поднесли Петру титулы или звания Великого, Императора и Отца Отечества С тех пор русские государи называются императорами.