Мои годы в General Motors

Мы пришли в этот бизнес более сорока лет назад, когда впервые возникла необходимость финансирования сбыта автомобилей. Массовое производство стало причиной массового кредитования потребителей, к которому банки тогда относились неодобрительно. Они не обращали внимания на эту потребность – я бы даже сказал, отказывались удовлетворять ее. Так что если автомобильная промышленность хотела продавать автомобили в больших количествах, нужно было найти какое-то другое решение. На момент создания компании GMAC в 1919 году не существовало поддержки потребительского кредитования на государственном уровне. Торговцы, сколько я себя помню (да и раньше, как мне рассказывали), продавали в рассрочку дома, мебель, швейные машины, пианино и другие товары, которые были слишком дороги для большинства людей, чтобы покупать их за наличные. Я думаю, что банки одалживали деньги некоторым избранным, которые к ним обращались.

То есть в целом идея потребительского кредитования не была новой. Я слышал, что банк Morris Plan начал понемногу кредитовать покупку автомобилей где-то в 1910 году и с тех пор расширял эту практику. Но кредитование потребителей для покупки автомобилей все еще было в новинку в 1915 году, когда мой друг Джон Н. Виллис (John N. Willys), президент компании Willys-Overland – одного из самых успешных производителей автомобилей в то время, уговаривал меня стать директором компании Guaranty Securities, которая предлагала кредитовать покупку автомобилей не только марки Willys, но и других марок. Это было одно из первых финансовых учреждений – если не самое первое – для кредитования покупки автомобилей. Его создание было вызвано отсутствием обычных кредитных инструментов. Я тогда впервые столкнулся с продажей в рассрочку. На тот момент у меня не было прямого интереса к этому, так как я все еще работал в Hyatt и не занимался производством или продажей автомобилей. Важную роль в создании GMAC сыграл Джон Дж. Раскоб, занимавший должность председателя финансового комитета General Motors. Я тогда был членом исполнительного комитета и поддержал эту идею.

Официально о создании компании GMAC Дюран заявил в письме первому президенту GMAC Дж. Эмори Хаскелу от 15 марта 1919 года:

«Масштабы бизнеса создали новые проблемы для финансирования. И для решения этих проблем, похоже, существующим банковским учреждениям недостает гибкости.

Постоянно растущий спрос на нашу продукцию, особенно на легковые и коммерческие автомобили, привел к тому, что дилерам стало очень трудно обеспечить те размеры банковских ссуд, которые позволили бы справиться с объемами продаж, на которые мы вышли. Мы пришли к выводу, что корпорация General Motors должна помочь в решении этих проблем. Поэтому мы создаем компанию General Motors Acceptance Corporation, ее задача – дополнять местные источники кредитования в размере, необходимом для обеспечения полноценного развития бизнеса наших дилеров».

Несколько слов об особенностях мировоззрения банкиров и производителей в тот период. Я полагаю, банкиры представляли себе автогонщика Барни Олдфилда (Barney Oldfield) и воскресные прогулки в ландо по бульварам, то есть они воспринимали автомобиль как спорт и развлечение, а не как величайшую революцию в перевозках со времен появления железных дорог. Они считали, что распространять потребительское кредитование на обычных людей слишком рискованно. Кроме того, у них были моральные возражения против кредитования предметов роскоши, похоже, они полагали, что любое стимулирование потребления препятствует экономности и процветанию. Поэтому автомобили продавались розничным покупателям в основном за наличные.

Дистрибьюторам и дилерам нужно было расширять собственные источники финансирования далеко за пределы личного капитала, дополненного депозитами клиентов и банковским кредитом. Изначально, когда у дистрибьюторов были контракты на большие территории и они могли торговать за наличные, с этим все было хорошо – они достаточно просто удовлетворяли свои финансовые потребности. Однако бизнес развивался, производители продолжали требовать оплаты поставок, и у дилеров образовался дефицит средств даже на обеспечение запасов, не говоря уже о розничных продажах в рассрочку.