Согласно боевому донесению 5-го Воздушного флота на бомбардировку портовых сооружений и города Мурманска в 10:03 с аэродрома Банак вылетели 14 Ю-88 1-й группы (I/KG30), это был уже четвертый случай, когда в боевом задании бомбардировщикам был указан сам город Мурманск. Сопровождение бомбардировщиков обеспечивали 10 Ме-110 10-го отряда, которые взлетели с аэродрома Хебуктен в 11:04, а также 28 Ме-109 2-й и 3-й групп, которые взлетели с аэродрома Луостари в 11:20. Экипажи Ю-88 доложили, что в 11:43 отбомбились с горизонтального полета с высоты 6000 метров по судоремонтной верфи и причальным сооружениям, при этом наблюдались разрывы бомб от северо-восточной окраины верфи до середины города с возникновением сильных пожаров и дымообразованием. Было сброшено большое количество авиабомб: 6 SC500, 6 SD500, 6 SC250, 22 SD250, 70 SD50, 12 контейнеров ABB500 с зажигательными бомбами. По докладу экипажей Ю-88 и Ме-110, зенитная артиллерия вела сильный и точный огонь, но безрезультатно, с аэродромов Ваенга-2 и Арктика наблюдался взлет истребителей, но о бое бомбардировщиков с нашими истребителями ничего не говорится.
После получения сообщения об обнаружении самолетов противника в 10:39 в Мурманске была объявлена воздушная тревога. Согласно разведывательной сводке ВВС 14-й армии в 10:43 над озером Нял-явр на высоте 5000 метров прошли 4 Ю-88, в 10:47 над 26-м километром дороги, ведущей к линии фронта, прошли на высоте 4000 метров 4 Ю-87 и 4 Ме-109, в 10:52 они ушли на запад. Из этих групп самолетов со стороны противника есть данные о полете в это время только группы 4 Ме-109, которые взлетели с Луостари в 10:20 и произвели посадку в 11:06. «Юнкерсы-88» были где-то еще в районе Киркенеса. В 10:43 начали взлетать наши истребители на прикрытие транспортов в Кольском заливе всех трех авиационных соединений. Первыми в 10:45 в район Мурманска вылетели 8 «Харрикейнов» 767-го и 768-го ИАП 122-й ИАД ПВО, 6 И-153 и 6 И-15бис 27-го ИАП ВВС Северного флота, которые методом патрулирования стали прикрывать транспорты в Кольском заливе. В 10:50 по этой же задаче вылетели 4 «Аэрокобры» 19-го ГИАП ВВС 14-й армии, в 11:15 — 5 «Харрикейнов» 2-го ГКАП ВВС СФ. Так как самолеты противника на Мурманск не пошли, «Аэрокобры» были посажены в 11:15. «Харрикейны», «Чайки» и И-15бис остались патрулировать над кораблями, высота патрулирования им была задана 4000 метров. В 11:35 снова взлетели 7 «Аэрокобр» 19-го ГИАП. В 11:45–11:49, то есть уже после бомбардировки, взлетели 13 «Харрикейнов» 2-го ГКАП и 78-го ИАП, а также 7 И-16 27-го ИАП, встречи с самолетами противником они не имели. По нашим данным, 7 Ю-88 в сопровождении 13 Ме-109 отбомбились по Мурманску с горизонтального полета с высоты 6000 метров в 11:40, количество сброшенных авиабомб по площади оценивалось как 30 фугасных и около 8000 зажигательных.
Вражеских бомбардировщиков встретили 8 «Харрикейнов» 767-го и 768-го ИАП ПВО, а также 6 И-153 и 6 И-15бис 27-го ИАП ВВС СФ, патрулировавшие в это время в районе Кольского залива. Пилоты «Харрикейнов» Точилкин, Соколов, Петренко, Знаменский, Калашников, Савчишкин, Гаврилов и Пасюк, находясь на высоте 5000 метров, в 11:50 обнаружили на высоте 4000 метров группу в составе 7 Ю-88 и 12 Ме-109. Сразу же были атакованы бомбардировщики. После атак эресами и пулеметным огнем летчики 767-го ИАП доложили, что сбили 1 Ю-87 в районе озера Пяйве-явр, что не подтверждается данными противника. В данном случае в оперативной сводке 122-й ИАД ПВО опять присутствуют ошибки в записи высоты полета и типа вражеских бомбардировщиков: сначала записали, что были встречены 7 Ю-88, а сбитый самолет записали как Ю-87. После атаки по бомбардировщикам последние развернулись и стали уходить на запад. Во время преследования в бой вступили истребители сопровождения Ме-110. В ходе боя с двухмоторными «Мессершмиттами» три летчика 768-го ИАП Савчишкин, Гаврилов и Пасюк доложили о том, что сбили 3 Ме-110 в районе озера Пяйве-явр, но в это время противник потерь не имел. В ходе боя «Харрикейн» старшего политрука Савчишкина был подбит, и летчик совершил посадку без шасси на своем аэродроме, самолет был отправлен в ремонт.