Финтех

Первый шаг для банков – открытие инкубаторов либо создание фондов венчурного капитала для инвестиций в стартапы, некоторые из которых являются финтех-компаниями. Но этого определенно недостаточно. Большинство банков, кажется, собираются финансировать стартапы, которые создают продукты, чтобы увеличить стоимость своих собственных продуктов, привлекающих потребителей, но почти ничего не собираются инвестировать в продукты, составляющие конкуренцию их продуктам и способные оттянуть их клиентов. Позвольте мне объяснить, почему этот подход совершенно неверен. Сейчас мы экспериментируем с первой волной финтеха, которая конкурирует с банками по определенным продуктам, в том числе:

• по займам и кредитам;

• платежам;

• валютно-обменным операциям и переводам средств;

• управлению активами.

Lending Club, безусловно, глобальная флагманская финтех-компания. Успех ее IPO изменил правила игры для всего финтех-сектора. Так, банки испытывают давление со стороны новичков, но (и это «но» действительно важно) эти новаторы опираются на банки старой формации в том, что касается банковских услуг и инфраструктуры (банковские счета, платежи, соответствие требованиям и т. д.). Другими словами, они заново изобретают потребительский опыт, пользовательский интерфейс или бизнес-модель, но не «все в целом» [цитируя Марка Андриссена (Marc Andreessen)]. И, опираясь на банки в ведении бизнеса, финтех-компании становятся их клиентами и поэтому создают прибыль для банка. Это модель кооперативной конкуренции, в которой финтех опирается на милость банков. Они, с одной стороны, разрушают банки, но они же, с другой стороны, дают им возможность работать. В конечном итоге банки от этого выигрывают.

Важно отметить, что многие финтех-бизнесы развились из чистых P2P-моделей в «модели торговых площадок», где ликвидность обеспечивается физическими лицами или финансовыми институтами. Компания Lending Club известна тем, что до 80 % ликвидности она получает от финансовых институтов, а не от физических лиц. Это пример банков, которые планируют, как стать более эффективными и, следовательно, более прибыльными, чтобы размещать средства через Lending Club, а не через свои традиционные каналы. В любом случае задача состоит в том, чтобы иметь больше ликвидности, чем размещать.

Вторая волна финтеха придет в течение следующих нескольких лет, и это будет «банкинг торговых площадок» (или финтех-банки). Это будет тип банка, в основании которого лежат пять простых элементов:

1. Основная банковская платформа «с нуля»;

2. Уровень интерфейса[262] прикладных программ для связи с третьими лицами;

3. Исполнение требований / инфраструктура «Знай своего клиента» и процессы;

4. Банковская лицензия, чтобы быть независимым от других банков, и способность без ограничений держать средства клиентов;

5. Клиентская база/CRM (система управления информацией о клиентах), что означает, что у финтех-банка будут клиенты и отдел поддержки клиентов.

Продукты, напрямую предлагаемые финтех-банком, будут ограничены «наличием средств», состоящих:

1. Из банковских счетов (мультивалютных);

2. Кредитных и дебетовых карт (мультивалютных);

3. Электронного кошелька (мультивалютного).

Все другие услуги (инвестирование, трейдинги, брокеридж, управление активами, займы, кредиты и закладные, краудфандинг (капиталы и социальный краудфандинг), страхование, криптовалюты, платежи, денежные переводы и форекс и так далее станут третьими сторонами через интерфейс прикладных программ, в том числе банки старой школы, финансовые институты и финтех-компании.

Представьте себе, что вы клиент этого «банка – торговой площадки» и что вам нужен кредит. Вам все равно, кто вам его предоставит, Lending Club или Bank of America. Вам нужен только быстрый и плавный процесс получения кредита и максимально низкая ставка. Поэтому через интерфейс прикладных программ «банк – торговая площадка» проконсультируется со всеми третьими лицами и предложит вам кредит, оптимальный для вас. Мы можем представить себе процесс, в котором условия, предложенные третьими сторонами, не обсуждаются, но мы также можем представить себе конкурентный процесс – предложение каждому клиенту в любое время.

Недавно в неформальном разговоре с менеджером по управлению венчурными активами крупного банка я наконец понял, что банки больше всего боятся технологических компаний (GAFA и финтех), имеющих отношения с клиентами в будущем, и что они в конце этого процесса становятся всего лишь небрендовыми компаниями. При таком сценарии банки не имеют отношений с клиентами и просто конкурируют по цене, создавая существенное давление на свои маржу и прибыльность. Это немножко похоже на ситуацию, когда компания поставляет ритейлерам вроде Carrefour или Tesco небрендовые продукты.