Карта новой нормальности

Торговые конфликты, связанные со стратегическими материалами, уже происходили, и, вероятно, будут происходить и дальше. В прошлом Китай угрожал ограничить экспорт РЗЭ в США в ответ на американские меры по ограничению торговли и инвестиций с Китаем в высокотехнологичные чипы. В июле 2023 года эта угроза стала реальностью. В ответ на запрет Вашингтона на экспорт в Китай технологий производства микросхем Пекин ввел ограничения на экспорт галлия и германия - двух редкоземельных металлов, используемых для производства полупроводников и солнечных батарей. Оба металла входят в список материалов, которые Европейский союз считает критически важными для своей экономики. Китай является ведущим мировым производителем галлия, а также ведущим экспортером германия. А в октябре 2023 года Китай объявил, что будет требовать разрешения на экспорт некоторых видов графитовой продукции, ссылаясь на соображения национальной безопасности. Китай перерабатывает более 90 % графита, используемого практически во всех аккумуляторных батареях электромобилей. Поскольку администрация Байдена продолжает ужесточать ограничения на передачу технологий и инвестиции в электронную промышленность Китая, ожидается, что Пекин усилит ограничения на экспорт РЗЭ в Соединенные Штаты и их союзников по ЕС.

 

ПЕРЕЕЗД В АРИЗОНУ

Эта перспектива не осталась незамеченной администрацией Байдена - или Пентагоном. Зависимость американских чипов от Тайваня, конечно, имеет огромные экономические последствия, влияя на триллионы долларов в коммерческой деятельности, но она также жизненно важна для американских вооруженных сил. У Соединенных Штатов есть запасы РЗЭ на девяносто дней для оборонного применения, если Китай прекратит их поставки. А ведь даже в самом элементарном военном оборудовании, таком как противотанковая ракета Javelin, поставки которой Соединенные Штаты осуществили на Украину, используется более 250 различных электронных чипов. Недостаточные запасы микросхем не позволили Америке удовлетворить просьбу Украины о ежедневных поставках сотен единиц такого оружия.

Необходимость большей самодостаточности в производстве полупроводников впервые была выявлена в результате сбоя в цепочках поставок во время пандемии и приобрела новый импульс по мере усиления геополитической напряженности между Китаем и США. Принятый Байденом закон CHIPS and Science Act (2022) призван смягчить зависимость от поставок путем развития внутреннего производства.

Как и президент Си, президент Байден заявил, что достижение самодостаточности в производстве чипов является национальной стратегической целью. И Китай, и Соединенные Штаты признают, что нынешний статус-кво в мировой полупроводниковой промышленности не переживет вторжения Китая на Тайвань.

Если Китай все же вторгнется на остров, TSMC придется беспокоиться не только об ущербе, нанесенном Народно-освободительной армией. Все больше свидетельств указывают на то, что Министерство обороны США разработало чрезвычайные планы по уничтожению ведущих в мире полупроводниковых литейных заводов компании в научном парке Хсинчу, чтобы помешать Китаю захватить их. Как вызывающе заявил в начале 2023 года бывший советник Белого дома по национальной безопасности Роберт О'Брайен, "Соединенные Штаты и их союзники никогда не позволят этим заводам попасть в руки Китая".28 О'Брайен сравнил планы Вашингтона на случай непредвиденных обстоятельств с решением Уинстона Черчилля разбомбить французский военно-морской флот, который должен был попасть в руки нацистской Германии во время Второй мировой войны.

Каким бы ни был исход событий на Тайване, в Соединенных Штатах, как и в Китае, существует твердый консенсус относительно необходимости наращивания отечественного производственного потенциала по выпуску микросхем. Но если Соединенные Штаты хотят достичь поставленной президентом Байденом цели самодостаточности в производстве полупроводников, им потребуется доступ к производственным мощностям РЗЭ, используемым для изготовления таких устройств. Таким образом, американская самодостаточность в производстве электронных чипов подразумевает самодостаточность в добыче и переработке РЗЭ. В связи с этим и США, и Канада приняли меры по ограничению или блокированию дальнейшего участия Китая в критически важных цепочках поставок минерального сырья, а в некоторых случаях потребовали отказа Китая от участия в существующих шахтах, хотя единственная литиевая шахта Канады по-прежнему находится в собственности Китая. Похоже, что дружественный шоринг влияет не только на торговлю; он может стать барьером и для прямых инвестиций.