Краткосрочный трейдинг. Руководство для начинающих

Рис. 12.9. Пересечение 18– и 40-дневных скользящих средних на дневном графике акций Walter Industries (WLT). Этот дневной график многопрофильной компании Walter Industries Inc. (WLT) еще одна яркая иллюстрация того, какую пользу может принести нашей короткой позиции пересечение скользящих средних. 1. Что еще в этот момент может подтвердить точку входа, кроме пересечения 18– и 40-дневных МА? Во-первых, после четырех дней консолидации мы видим медвежий «волчок» и то, что цены не могут пробиться наверх. Во-вторых, можно также заметить формирующуюся фигуру «голова и плечи» (где правое «плечо» – точка 1), а также довольно нейтральные значения OBV, продолжающуюся распродажу акций и двигающийся в рамках нисходящего тренда RSI. Эти свидетельства явно в пользу «коротких продаж». Кроме того, незадолго до этого, в середине мая 2006 г., рынок в целом также прошел через трудный период коррекции, что, конечно же, означает наличие внешних негативных причин, давящих на акции WLT. Трейдеры могли открывать короткие позиции в день, когда был зафиксирован гэп вниз (вслед за комбинацией «волчок»). Предыдущий майский уровень поддержки, равный $32, был быстро прорван, и с этого момента деньги полились рекой. Ралли закончились длинной черной свечой с ценой закрытия примерно по $29. Если к тому моменту трейдеры не зафиксировали прибыль, это стоило сделать тогда, поскольку акции остановились на семь дней, консолидируясь. К слишком сильно упавшим акциям, торгующимся много ниже их скользящих средних, применимы те же правила, что и к акциям, чрезмерно выросшим. Иными словами, они в некоторый момент времени «возвращаются к среднему», а для нас, трейдеров, это скользящие средние. Да, а после консолидации котировки WLT снова камнем полетели вниз, принеся держателям коротких позиций заметную прибыль.

Данные предоставлены компанией Townsend Analytics.

Ценный совет

Когда у вас открыта короткая позиция и ваши акции приблизились к их 200-дневной скользящей средней, оставаясь выше ее, имейте в виду, что в такие моменты за ними выстраиваются в очередь покупатели. Я считаю, что лучше зафиксировать прибыль прежде, чем акции упадут слишком близко к этому скользящему среднему.

Список триггеров коротких продаж

Вот список триггеров коротких продаж. Некоторые его пункты могут показаться излишними. Но игра на понижение связана с большим количеством переменных, так что этот список послужит еще и для обобщения материала. Хотя в момент, когда вы заключаете сделку, не должны срабатывать все триггеры до единого, старайтесь проверить как можно большее их количество. Помните, чем больше шансов вы будете иметь в свою пользу, прежде чем нажмете на курок, тем ниже ваш риск и выше вероятность набить карманы.

Список триггеров короткой продажи

1. Рыночные условия негативные, индексы Dow, S&P 500 и/или NASDAQ падают.

2. Целевые акции принадлежат отстающей компании из отрасли, находящейся на стадии спада. (Это может быть не так в случае слишком сильно выросших акций.)

3. Плохие фундаментальные показатели компании. (Это может быть не так в случае слишком сильно выросших акций.)

4. Индексы сектора/отраслевой группы, к которой принадлежит эмитент акций, двигаются в рамках нисходящего тренда и падают в день открытия короткой позиции.

5. Акции находятся на стадии 3 и пробивают уровень поддержки или двигаются в рамках нисходящего тренда на дневном графике. Кроме того, они могли слишком сильно вырасти, что привело к гэпу насыщения или рывку вниз.

6. Идеально, если во время рывка вниз наблюдался высокий объем торгов, хотя это и не обязательно.

7. Акции торгуются ниже основных скользящих средних и не могут подняться выше их. Или же акции поднялись слишком высоко, наклон их подъема очень крутой, они очень сильно оторвались от своей 20-дневной скользящей средней (только для свинг-трейдинга).

8. RSI перекуплен (выше 70) и разворачивается вниз, или уже сформировался нисходящий тренд (главное, чтобы этот индикатор не показывал перепроданности).

9. OBV двигается вниз.

10. Целевые акции торгуются ниже цены открытия и в течение дня идут вниз. Вот общий сигнал к открытию короткой позиции: продавайте акции на 5–25 центов ниже уровня поддержки или цены закрытия предыдущего дня.

FAQ по коротким продажам (часто задаваемые вопросы)