Малая энциклопедия трейдера

Индекс силы (Force Index Short Term — FI).FI был разработан Александром Элдером как осциллятор, учитывающий еще и показатель объема. Впрочем, данный индикатор применим только на биржевых рынках, где фиксируются, в частности, объемы заключенных сделок. Это его выгодно отличает от других осцилляторов. Индекс силы рассчитывается как разница между ценами закрытия текущего и предыдущего дня, умноженная на объем текущего дня. Формула для расчета индекса силы выглядит следующим образом:

FI = Volume_{сегодня} × (Close_{сегодня} – Close_вчера) / Close_вчера,

где Volume_{сегодня} — объем заключенных сегодня сделок или контрактов;

Close_{сегодня} — цена закрытия сегодня;

Close_вчера — цена закрытия вчера.

При этом для краткосрочной игры лучше использовать усредненный FI с порядком 2, а для долгосрочной — с порядком 13.

Основные сигналы, подаваемые индикатором, — направление движения FI и соотношение минимальных и максимальных значений индекса. Направление движения FI показывает общее направление предполагаемых сделок, а соотношение максимумов и минимумов — силу действующего тренда. Характерными сигналами индикатора будут уже известные нам бычье расхождение и медвежье схождение индикатора FI и графика цены. Если индекс выше нуля, это говорит о силе быков. Если он отрицательный, то на рынке господствуют медведи. Сигнал на покупку поступает, когда значение средней по индикатору ниже нуля, а на рынке — бычий тренд. Если же средняя по индикатору находится выше нуля на медвежьем тренде, то поступает сигнал на продажу.

Индекс денежного потока (Money Flow Index — MFI). Этот индикатор является взвешенным по объему индексом относительной силы (RSI) и используется аналогичным способом. С помощью MFI измеряют денежные потоки, входящие на рынок и уходящие с него. Формула для расчета индекса:

MFI = 100 – [100 / (1 + MF)],

где MF — отношение суммарного оборота за периоды роста цен к суммарному обороту за дни падения цен. Здесь периодом будет соответствующее значение анализируемого графика. Для дневных графиков — день, для недельных — неделя, минутных — минута и т.д.

Рассмотрим индекс MFI на примере 15-минутного графика GBPUSD (рис. 2.71). При этом вы увидите как классические сигналы осцилляторов (выход в зоны перекупленности и перепроданности), так и сигналы схождения-расхождения.

Рис. 2.71. Пример анализа MFI

2.8.7. Общие правила анализа осцилляторов

В целом правила анализа осцилляторов совпадают с правилами анализа MACD, но мы все-таки рассмотрим анализ осцилляторов с целью повторить пройденное, а также выявить новые моменты, которые не удалось рассмотреть прежде.

К общим правилам анализа осцилляторов можно отнести следующие:

во-первых, найдите точки пересечения осцилляторов с серединой (для Momentum и CCI — 0, для RSI, PKS и PKF — 50, для ROC — 100);

во-вторых, найдите точки пересечения осциллятора с заданной границей значений (для RSI верхняя граница находится в интервале от 60 до 80, а нижняя — от 20 до 40; для PKS и PKF — верхняя около 90, нижняя около 10; для остальных границы расчетные). Здесь необходимо заметить, что на флэтовом рынке границы RSI равны 30 и 70, на бычьем рынке — 40 и 80, на медвежьем — 20 и 60. Это же правило будет действовать и для других осцилляторов. Поднимайте границы на выраженных бычьих рынках и снижайте — на явных медвежьих;

в-третьих, найдите точки, следующие за максимумом или минимумом значений осциллятора.

Хорошие результаты анализа осцилляторов будут проявляться при спокойном рынке, когда тренд либо вялый, либо отсутствует.

На сильном действующем тренде отрицательный результат анализа осциллятора является также хорошим сигналом, подтверждающим тренд. Как правило, если при сильном тренде вверх (вниз) осциллятор будет подавать противоположный сигнал вниз (вверх) и цена не пойдет в указанном осциллятором направлении, тем сильнее в дальнейшем будет исходная тенденция вверх (вниз).

Осциллятор может и обмануть вас, и первым предупредить о смене тренда. Поэтому будьте начеку в конце жизненного цикла тренда — может быть, именно осциллятор поможет вам вовремя открыть позицию.

Вообще все сигналы можно разделить на три категории по степени их значения.

К первой относятся сигналы, подаваемые значением, следующим за максимумом или минимумом значений осциллятора. Это сигнал-предупреждение. Заключайте сделку только при получении не менее двух дополнительных сигналов.

Ко второй категории относятся сигналы, возникающие при пересечении осциллятора с заданной границей значений. Самое время заключать сделку. Но при этом не повредит иметь и хотя бы одно подтверждение.

К третьей категории можно отнести сигналы, поступающие при пересечении осциллятора с серединой. Открываясь в данной точке, вы можете опоздать. Для заключения сделки необходимо получить не менее двух дополнительных сигналов.