Активность разведчиков противника над Кольским заливом и Мурманском 26 февраля была неслучайной. Больше всего немцев заинтересовали обнаруженные три крейсера и предположительно линкор, находившиеся в районе Полярного. Скорее всего, воздушные разведчики противника обнаружили английский легкий крейсер «Нигерия» и эсминцы. В 17:46, по данным ПВО, с северо-запада на высоте 3000–6000 метров к Кольскому заливу подошла ударная группа в составе 6 Ю-88 и 6 Ме-110. Согласно боевому донесению 5-го Воздушного флота в налете участвовали 4 Ю-88 из 1-й группы, вылетевшие с аэродрома Луостари, а также 6 Ме-110 с аэродрома Хебуктен, отмеченное время бомбардировки — 17:46 — минута в минуту совпадает с нашими данными. Истребители ВВС Северного флота начали взлетать за 6 минут до бомбардировки, начиная с 17:40, что было недостаточно для отражения налета противника, подходящего на высоте 3800 метров. На отражение налета были подняты 14 «Харрикейнов» 78-го ИАП, но их задачей было прикрытие аэродромов. Немецкие же бомбардировщики имели целью бомбить обнаруженные воздушной разведкой боевые корабли в районе главной базы флота Полярное, расположенной севернее. По данным противника, «Юнкерсы-88» подошли на высоте 3800 метров и в 17:46 с пикирования до высоты 1000 метров сбросили бомбы крупного калибра: 5 бронебойных PC1000 и 3 фугасные SC500. Еще четыре бомбы SC250 сбросили с пикирования с высоты 4500 метров два Ме-110 из состава сопровождения. Экипажи доложили, что по кораблям не попали, а две бомбы попали по зенитной батарее. По нашим данным, бомбы упали в 25–100 метрах от минного заградителя «Мурман» и подводной лодки К-21, а также в районе зенитных батарей № 581 и № 584, при этом был разбит макет орудия на ложной батарее, люди не пострадали. 585-й зенитной батарее был засчитан один сбитый «Юнкерс-88», но данные противника это не подтверждают. Экипажи Ю-88 доложили, что в районе Полярного по ним била чрезвычайно сильная зенитная артиллерия, как наземная, так и корабельная, разрывы снарядов были близкими, но при этом зенитная артиллерия не смогла ни отразить вражеский налет, ни нанести какие-либо потери противнику. Возможно, зенитки смогли только помешать более точному сбросу бомб, но это предположение остается под вопросом, так как «Юнкерсы» спикировали до высоты 1000 метров и сбросили часть бомб рядом с кораблями. Истребители «Харрикейн» ВВС СФ, поднявшиеся на отражение налета, находились в районе Мурманска и своих аэродромов. Одна четверка «Харрикейнов» 78-го ИАП, взлетевшая за 4 минуты до налета, то есть в 17:42, имела задачу перехвата самолетов противника в районе Полярного. Летчики доложили, что наблюдали группу из 4 бомбардировщиков и 6 истребителей, по которым вела огонь зенитная артиллерия, но из-за слишком большого удаления атак не производили, что вполне понятно из-за низкой скорости «Харрикейнов» и большой дистанции до цели. Таким образом, система обнаружения и наведения в районе Мурманска не позволила своевременно поднять истребители и правильно их навести на противника. Заметное улучшение в этом плане произойдет позже, с появлением радиолокационных станций.
Ночью в период 20:45–22:30 на кандалакшском направлении по аэродрому Алакуртти снова отбомбились 2 СБ, по населенному пункту и станции Кайрала — 3 СБ, по населенному пункту Салла — 1 СБ, все самолеты были из состава 137-го КББП. Противник отметил сброс бомб в районе линии фронта в период 21:00–22:30, но без повреждений.
27 февраля 1942 г
Ночью в период 21:20–04:32 27 февраля по войскам и складам противника в районе Большой Западной Лицы отбомбились 3 СБ, 2 ТБ-3 2-го ГКАП, 4 Че-2, 14 МБР-2 118-го МРАП и 49-й АЭ. По Киркенесу в период 22:20–03:10 отбомбились 4 СБ и 1 ДБ-3Ф 2-го ГКАП. По автомашинам на дороге Титовка — Большая Западная Лица отбомбились 5 У-2 14-й ОАЭС. Немцы отметили в течение ночи несколько бомбардировок в районе Киркенеса и линии фронта, 2 бомбы упали на территории морской авиационной базы, но никакого ущерба нанесено не было.
Также ночью 27 февраля состоялась первая минная постановка самолетами ВВС Северного флота. Пара ДБ-3Ф 2-го ГКАП с высоты 500 метров сбросила пару мин АМГ-1 на входе в Бек-фьорд, ведущий к Киркенесу.
Днем истребители ВВС СФ прикрывали мурманский порт и аэродромы на высоте 4000–5000 метров, при этом шесть «Харрикейнов» 78-го ИАП патрулировали на высоте 4000 метров от аэродрома Ваенга до линии фронта. Четверка «Харрикейнов» 78-го ИАП в 14:12 вылетала на перехват самолетов противника в район правого фланга фронта, встреча не состоялась. Пара «Харрикейнов» произвела разведку Варангер-фьорда.
В 12:40 пара гидросамолетов МБР-2 118-го МРАП обнаружила и атаковала погружающуюся подводную лодку в точке с координатами Ш=69°25′, Д=35°50′. Экипажи сбросили четыре противолодочные бомбы ПЛАБ-100 и доложили, что предположительно потопили подводную лодку, но данные противника не подтверждают эту заявку. По немецким данным, бомбы были сброшены в 40 метрах от подводной лодки U-456, но она никаких повреждений не получила.