Forex: От простого к сложному

Экспоненциально сглаженные МА (ЕМА). Для того чтобы уменьшить запаздывание точки пересечения МА от реальной точки перегиба рынка, разработаны другие виды МА, с другой формулой вычислений. Наиболее распространенным типом МА, используемым в техническом анализе и при построении других индикаторов, является экспоненциально сглаженная МА (ЕМА).

Экспоненциальные МА – самые важные и широко применяемые МА в техническом анализе. Идея модификации очень проста. Роль последней цены в значении ЕМА усилена по сравнению с остальными, но не настолько, чтобы ЕМА колебалась вместе с ценой.

Вычисляется следующим образом:

ЕМА = CL(n) × K + MA × (1 – K),

где CL(n) – текущая цена,

МА – простая МА того же периода, что и ЕМА,

К = 2/(n + 1), n – период ЕМА и МА.

Как видим, последняя (текущая) цена в формуле ЕМА присутствует и сама по себе (как CL(n) × K), и в значении МА, что повышает вес последней цены в значении ЕМА. Это приводит к тому, что МА лучше реагирует на изменения текущей цены, но при этом не повторяет все шумовые колебания цены.

ЕМА являются очень распространенным инструментом технического анализа. На их основе разработано много других важных индикаторов.

Линейно сглаженные МА. Другой, общепринятый способ оптимизации МА – это линейно сглаженные МА (LMA). Формула для их вычисления выглядит так:

LMA = (CL1 × 1 + CL2 × 2 + ….. + CL (n) × n) / (1 + 2 + … + n),

где CL (1, 2, …n) – цены закрытия, n – период МА, т. е. количество цен, используемых в расчете.

Как видно из формулы, здесь последняя цена CL (n) входит в расчет значения LMA с наибольшим коэффициентом, чем у остальных, так как цены умножаются на порядковые номера баров, к которым они принадлежат. Это повышает чувствительность данного вида МА к последним изменениям цены. В результате точка пересечения двух таких МА меньше запаздывает по отношению к реальной точке смены тренда, чем у простых МА.

Как уже указывалось, LMA и EMA более точно предсказывают начало разворота, чем простые МА, но однозначно сказать, какой вид МА лучше использовать при анализе рынка, нельзя. Еще раз заметим, что для разных финансовых инструментов и для разных временных периодов подходят МА разного вида и с разными периодами. Для более точного определения, какую МА и с каким периодом лучше использовать в каждом конкретном случае, необходимо провести большую исследовательскую работу, но оптимизация по этому признаку не дает преимуществ принципиального характера.

2.2.2.3 Параболическая система

Индикатор разработан в середине 70-х гг. прошлого века биржевым трейдером, разработчиком концепций технического анализа Уэллесом Уайлдером. Данный инструмент был разработан в качестве механической системы постановки стоп-ордеров. После того как позиция стала прибыльной, возникает вопрос: где поставить стоп-ордер, чтобы в случае неблагоприятного развития событий позиция была закрыта? Например, торгующий имеет позицию, по которой на данный момент имеет сто пунктов прибыли. Закрывать ее торгующий не хочет, надеясь на дальнейший рост прибыли. Если цена пойдет против него, то было бы глупо, имев сто пунктов прибыли, закрыть позицию с убытком. Поэтому можно поставить положительный стоп-ордер, по которому позиция была бы закрыта, если прибыль по ней уменьшилась бы до, например, 20, 30 или 50 пунктов. Какую величину минимальной прибыли выбрать для постановки стоп-ордера?

Параболическая система позволяет решать этот вопрос автоматически. С каждым новым баром она выставляет значение рекомендуемого стоп-ордера. Впоследствии данным инструментом стали пользоваться и как обычным трендовым индикатором. Вычисляется следующим образом: