Пенсионная система перед бурей. То, что нужно знать каждому о финансовом будущем своей страны

Сегодня система социального страхования собирает в виде налогов больше денег, чем выплачивает в виде пенсий. Избыточные средства передаются в Трастовый фонд системы социального страхования, и, согласно расчетам, их сумма превысит 4 трлн долл. к тому моменту, когда они потребуются для выплаты пенсий. В 2018 г. мы начнем выплачивать в виде пенсий больше, чем собираем в виде налогов. К 2041 г. трастовый фонд будет исчерпан, а средств, приносимых налогом на заработную плату, хватит на выплату только 73 % из заработанных пенсий. Нам придется разрешить долговременные финансовые проблемы, чтобы система социального страхования могла гарантированно поддержать будущие поколения пенсионеров так же, как она делала это в прошлом.

Это предостережение прозвучало не из Института Катона (расположенный в Вашингтоне либертарианский «мозговой трест»), который десятилетиями не перестает критиковать систему социального страхования. Этот голос раздался не из Фонда наследия, не из Национального союза налогоплательщиков или любой другой консервативной организации, добивающейся приватизации (читай – уничтожения) системы социального страхования.

Нет, это голос само́й системы социального страхования – государственной организации, рассылающей чеки пенсионерам. Система осведомляет нас, что в будущем размер пенсий и пособий может быть сокращен, потому что у нас не будет для этого денег.

Она говорит нам об этом громко и отчетливо: это не шутка!

Как можно защититься от этого, особенно если будут приняты меры для изменения ситуации?

В следующих разделах мы исследуем вопрос о вероятности и последствиях введения более высоких налогов, ускорения инфляции и сокращения пенсий. Мы также дадим вам ряд продиктованных здравым смыслом финансовых советов о том, как защитить себя.

Кому нельзя верить?

Возможно, реальное будущее системы социального страхования и Medicare расположено в Зоне 51, известной как Росуэлл, штат Нью-Мексико, где наше правительство «скрывает правду» о космических пришельцах. Когда в 1994 г. некоммерческая группа «Третье тысячелетие», добивающаяся справедливости в отношениях между поколениями, провела опрос среди молодых рабочих, она обнаружила, что молодые люди чаще верят в «летающие тарелки», чем в то, что будут получать пенсии из системы социального страхования^{112}.

Но на самом деле все не так страшно.

Просто в будущем нам придется иметь дело с политической уклончивостью, которая поднимет на новый уровень искусство пудрить мозги. Политики из обеих партий рвутся «спасать» систему социального страхования, но делают это очень странным образом. В последние тридцать лет обе партии делали все, чтобы обеспечить выплаты современным пенсионерам. При этом они дружно помалкивали о том, что для обеспечения сегодняшних пенсий приходится жертвовать благополучием будущих пенсионеров. Мы уже объяснили это, используя методы поколенческого учета. Вспомните предыдущие главы этой книги.

Но те же результаты можно получить и более традиционными способами, достаточно взять современное законодательство и посчитать, как оно приведет к значительному понижению будущих пенсий.

Не может привести, а приведет. Мы говорим о действующих законах. Это не догадки и не гипотезы.

Экономист Алисия Маннелл, например, видит три причины ухудшения жизненного положения тех, кому сейчас от 30 до 40 лет, по сравнению с нынешними пенсионерами^{113}:

• Увеличение пенсионного возраста.

• Повышение личных расходов на услуги Medicare Part В.

• Налогообложение пенсий из системы социального страхования.

Все три варианта гарантируют неявное понижение жизненного уровня будущих пенсионеров, но Алисия рассчитала к тому же, на сколько должны быть сокращены будущие пенсии, чтобы система смогла адаптироваться к нехватке финансирования.

Имейте в виду, что имя Алисии Маннелл возникло здесь не случайно. Она является директором Центра изучения пенсионной системы при Бостонском колледже и всю жизнь посвятила изучению системы социального страхования и государственных пенсионных систем вообще, в том числе в период пребывания на посту директора исследовательского подразделения Федерального резервного банка Бостона. Используя тот же коэффициент замещения, что и руководство системы социального страхования, Маннелл подсчитала, что если сегодняшний среднеоплачиваемый работник может рассчитывать, что пенсия системы социального страхования заменит 41,2 % его заработка, то к 2030 г., в соответствии с действующими законами, коэффициент замещения упадет до 30,5 %. Иными словами, размер пенсии уменьшится на 26 %. В таблице 7.1 приводятся результаты расчетов Маннелл для тех, кто выходит на пенсию в возрасте 65 и 62 лет.

Таблица 7.1. Система социального страхования: достоверно, как «летающая тарелка», только летит не так далеко

Источник: Alicia Munnell, Center for Retirement Research, Boston College.